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Documento BOE-A-2007-13023

Ley 16/2007, de 4 de julio, de reforma y adaptacin de la legislacin mercantil en materia contable para su armonizacin internacional con base en la normativa de la Unin Europea.

TEXTO

JUAN CARLOS I
REY DE ESPAA

A todos los que la presente vieren y entendieren.

Sabed: Que las Cortes Generales han aprobado y Yo vengo en sancionar la siguiente Ley.

PREMBULO
I

El proceso de armonizacin de las normas contables en la Unin Europea, se inserta dentro de la armonizacin del derecho de sociedades. En particular, sobre la base del marco delimitado por la Cuarta Directiva 78/660/CEE del Consejo, de 25 de julio de 1978, relativa a las cuentas anuales de determinadas formas de sociedad y la Sptima Directiva 83/349/CEE del Consejo, de 13 de junio de1983, relativa a las cuentas consolidadas. Al amparo de la Ley 19/1989, de 25 de julio, de reforma parcial y adaptacin de la legislacin mercantil a las Directivas de la Comunidad Econmica Europea en materia de sociedades, se inici este proceso en nuestro pas que implic la modificacin del Cdigo de Comercio, aplicable a todos los empresarios, introduciendo en l reglas mucho ms precisas que las existentes con anterioridad en la contabilidad empresarial.

Este proceso de normalizacin contable que continu con la aprobacin del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas (en adelante, TRLSA), mediante Real Decreto Legislativo 1564/1989, de 22 de diciembre, concluy en una primera fase con la aprobacin del Plan General de Contabilidad, a travs del Real Decreto 1643/1990, de20 de diciembre y de las Normas para la Formulacin de las Cuentas Anuales Consolidadas, aprobadas por Real Decreto 1815/1991, de 20 de diciembre.

A partir de ese momento, se ha ido configurando un autntico Derecho Contable en Espaa, incardinado en el Derecho Mercantil, y caracterizado por la existencia de unos principios generales reconocidos en dichas normas legales, que a su vez han dotado a este Derecho de una sustantividad propia. Este bloque normativo, ha sido complementado mediante las sucesivas adaptaciones sectoriales del Plan General de Contabilidad, en funcin de las particularidades que se iban poniendo de manifiesto en la naturaleza econmica de las operaciones realizadas por las empresas pertenecientes a distintos sectores de actividad, as como por las Resoluciones del Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas.

La consecuencia de este proceso de implantacin ha sido un conjunto normativo de amplia aceptacin y aplicacin, en armona con las citadas Directivas, as como con otros emisores de pronunciamientos contables, nacionales e internacionales, y que ha contribuido a dotar a las empresas espaolas de unas normas tcnicamente preparadas para suministrar la informacin requerida por sus distintos usuarios.

En la actualidad, dentro de la estrategia de aproximacin a las normas internacionales de contabilidad fijada por las instituciones comunitarias, el camino recorrido en la Unin Europea en relacin con la bsqueda de una mayor armonizacin contable ha trado consigo la modificacin de las Directivas contables, as como la aprobacin de un nuevo marco normativo.

Sin duda alguna, el Reglamento (CE) N. 1606/2002 del Parlamento Europeo y del Consejo, de 19 de julio de2002, relativo a la aplicacin de las Normas Internacionales de Contabilidad (que incluyen las Normas Internacionales de Contabilidad en sentido estricto (NIC), las actuales Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF), as como las interpretaciones de unas y otras), ha supuesto la principal novedad dentro de todo este proceso.

En virtud de lo previsto en el artculo4 de dicho Reglamento, las sociedades que elaboren cuentas consolidadas en los ejercicios que comiencen a partir del 1 de enero de 2005, debern aplicar las normas contables adoptadas por la Comisin mediante el procedimiento descrito en su artculo6, siempre que a la fecha de cierre de su balance sus valores hayan sido admitidos a cotizacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro, en el sentido del artculo4 de la Directiva 2004/39/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 21 de abril de 2004, relativa a los mercados de instrumentos financieros.

Asimismo, al amparo de lo previsto en el artculo5 del mismo Reglamento, los Estados miembros pueden permitir o requerir a las sociedades distintas de las mencionadas en su artculo4, que elaboren sus cuentas anuales individuales o consolidadas de conformidad con las normas internacionales de contabilidad adoptadas conforme al citado procedimiento.

II

Al objeto de analizar las consecuencias que la nueva estrategia de la Unin Europea pudiera tener en nuestro Derecho Mercantil Contable, se constituy por Orden comunicada del Ministerio de Economa de 16 de marzo de 2001, la Comisin de Expertos para la elaboracin de un informe sobre la situacin actual de la contabilidad en Espaa y lneas bsicas para abordar su reforma (Libro Blanco de la Contabilidad).

La principal recomendacin de los expertos fue la de considerar conveniente que los principios y criterios contables que las empresas espaolas deben aplicar en la elaboracin de las cuentas anuales individuales han de ser los recogidos en la normativa nacional, si bien se entiende que para lograr la adecuada homogeneidad de la informacin contable suministrada por los distintos sujetos, nuestra normativa debe estar en sintona con lo regulado en las Normas Internacionales de Informacin Financiera adoptadas por la Unin Europea.

Sin embargo, en relacin con las cuentas consolidadas se consider adecuado que las sociedades que no tuvieran valores admitidos a cotizacin pudieran aplicar voluntariamente las mencionadas normas a partir de 1 de enero de 2005.

En este sentido, la disposicin final undcima de la Ley 62/2003, de 30 de diciembre, de Medidas fiscales, administrativas y del orden social, incorpor en nuestro Derecho Mercantil Contable las citadas Normas Internacionales de Informacin Financiera, adoptadas por la Unin Europea, a los exclusivos efectos de las cuentas anuales consolidadas. En concreto, para los ejercicios que comiencen a partir del 1 de enero de 2005, la decisin consisti en obligar a formular sus cuentas anuales consolidadas de acuerdo con estas normas, si, a la fecha de cierre del ejercicio alguna de las sociedades del grupo ha emitido valores admitidos a cotizacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, y en permitir a las restantes sociedades su aplicacin voluntaria.

En este contexto y atendiendo a las razones expuestas, es donde debe situarse la presente reforma de la Legislacin mercantil en materia contable incluida en el Cdigo de Comercio y TRLSA. Sobre la base del marco jurdico establecido por las Directivas contables, la filosofa que ha presidido la elaboracin de la Ley y que debe guiar su posterior desarrollo reglamentario, ha sido la de ajustarse a los criterios incluidos en los Reglamentos de la Unin Europea por los que se adoptan las Normas Internacionales de Informacin Financiera, en aquellos aspectos sustanciales que dichos Reglamentos regulen con carcter obligatorio.

Con esta finalidad, se ha incorporado en el Cdigo de Comercio en sintona con los citados Reglamentos europeos, las notas de seguridad y estabilidad necesarias para inspirar y servir de punto de referencia a las normas concretas de valoracin y presentacin de la informacin financiera, que permitan fundamentar la normativa contable ad futurum, haciendo posible su adaptacin a la coyuntura econmica y social de cada momento.

En concreto, se mantienen y, en ocasiones, se hacen explcitos en las normas legales, los fundamentos, principios y conceptos bsicos, con los que se elaboran las cuentas anuales, cedindose al mbito reglamentario el desarrollo de aspectos de mayor contenido de tcnica contable, as como de aquellos otros en los que se considera suficiente que la norma legal fije los lmites de actuacin de la habilitacin reglamentaria, establecindose como referente, en todo caso, el marco de las Directivas Comunitarias y los Reglamentos de la Unin Europea.

III

Para alcanzar este objetivo, el apartado uno del artculoprimero de la Ley da nueva redaccin a la seccin segunda, De las cuentas anuales, del ttulo III, del libro primero del Cdigo de Comercio, artculos34 a 41, en los que se ha delimitado la estructura bsica del modelo contable, recogiendo los nuevos documentos que junto al balance, la cuenta de prdidas y ganancias, y la memoria, componen un conjunto completo de estados financieros de acuerdo con los pronunciamientos internacionales. Se ha incorporado la definicin de los elementos patrimoniales incluidos en las cuentas anuales. Se ha matizado el contenido de alguno de los principios contables, incorporado la moneda funcional, e incluido con carcter general, con efectos tanto en las cuentas anuales individuales como en las consolidadas, el criterio del valor razonable para determinados elementos patrimoniales.

En particular, los nuevos documentos que componen las cuentas anuales son un estado que recoja los cambios en el patrimonio neto (ECPN), y un estado de flujos de efectivo (EFE), que a diferencia de aqul solamente deber formularse por las empresas que no puedan formular balance, ECPN y memoria abreviados. El nuevo artculo175 del TRLSA recoge tal dispensa.

Por lo dems, el nuevo artculo35 del Cdigo de Comercio mantiene el criterio de adscripcin de las partidas previsto hasta la fecha en el actual artculo184 del TRLSA (que queda sin contenido) y coincidente con la clasificacin corriente-no corriente.

La cuenta de prdidas y ganancias contina siendo el documento que, con carcter general, recoge los ingresos y gastos del ejercicio. No obstante, la principal novedad viene dada por el hecho de que, en el nuevo modelo contable, el ECPN recoger el registro de ciertos ingresos ocasionados por variaciones de valor derivadas de la aplicacin del criterio del valor razonable que, cuando se cumplan las circunstancias previstas para ello, revertirn a la cuenta de prdidas y ganancias.

En este sentido, el ECPN estar formado por dos partes. La primera comprender el resultado del ejercicio (saldo de la cuenta de prdidas y ganancias), y los ingresos y gastos que deban imputarse directamente al patrimonio neto. La segunda recoger las variaciones en el patrimonio neto de la empresa, incluidas las originadas por las transacciones con los socios o propietarios de la misma cuando acten como tales. Se informar igualmente de los cambios en criterios contables y de las correcciones de errores.

Cabe destacar tambin la modificacin introducida en relacin con la informacin comparativa del ejercicio anterior a incorporar en las cuentas anuales. En concreto, se exige la inclusin en la memoria de las cuentas anuales de informacin de carcter cualitativo, cuando sea significativa para ofrecer la imagen fiel de la empresa.

Un aspecto sustancial de la presente reforma es la incorporacin al Cdigo de Comercio de las definiciones de los elementos integrantes de las cuentas anuales: activos, pasivos, patrimonio neto, ingresos y gastos.

En concreto, por lo que se refiere a determinados elementos de balance debe resaltarse que la convergencia del Derecho Mercantil Contable interno (Cdigo de Comercio y sus disposiciones de desarrollo) con las normas internacionales, originar un cambio fundamental en la calificacin econmico-contable de algunos instrumentos financieros utilizados por las empresas espaolas para obtener los recursos necesarios para el desempeo de su actividad. En particular, determinadas acciones rescatables y acciones o participaciones sin voto.

De acuerdo con estas definiciones, puede comprobarse que el nuevo modelo contable exigir una delimitacin ms precisa de las partidas incluidas en el patrimonio neto, a partir de la definicin de los pasivos. Este anlisis deber atender no slo a la forma jurdica, sino especialmente a la realidad econmica de las operaciones, habindose incluido este aspecto de manera explcita en el artculo34, apartado 2, del Cdigo de Comercio. Es decir, se exige en ltima instancia una calificacin de los hechos econmicos atendiendo a su fondo, tanto jurdico como propiamente econmico, al margen de los instrumentos que se utilicen para su formalizacin.

No obstante, en aras de mantener la deseable neutralidad de la reforma contable sobre la regulacin mercantil, el nuevo prrafo segundo del apartado 1, letra c) del artculo36 tiene como finalidad ajustar el concepto de patrimonio neto desarrollado a nivel contable, con la regulacin que en la Ley de Sociedades Annimas y en la de Sociedades de Responsabilidad Limitada se realiza a partir de dicha magnitud.

Por lo que atae a los criterios de valoracin, el artculo38, partiendo de la actual redaccin del Cdigo de Comercio, complementa su contenido matizando el alcance del principio de prudencia, desarrollando la regla valorativa del precio de adquisicin o coste histrico para los pasivos, y recogiendo de forma expresa la obligacin de emplear en cualquier caso la moneda o monedas funcionales en que opere la empresa. Todo ello, con la finalidad de establecer los principios y criterios fundamentales para contabilizar los elementos integrantes de las cuentas anuales.

A tal efecto, en sintona con los pronunciamientos internacionales se considera conveniente suprimir el carcter preferente con que el principio de prudencia se enuncia en el artculo38 del Cdigo de Comercio, sin perjuicio de mantener la necesaria proteccin patrimonial que nuestro ordenamiento jurdico busca con este mandato. Se sustituye la referencia a los riesgos previsibles y prdidas eventuales, por la de riesgos, permitiendo con esta nueva redaccin del principio de prudencia, alcanzar y hacer compatibles los dos objetivos descritos en los prrafos anteriores: mantenimiento de la proteccin patrimonial y acercamiento a las normas internacionales. Adicionalmente, se requiere prudencia en las estimaciones a realizar en condiciones de incertidumbre. Por tanto, ante las mismas notas de relevancia y fiabilidad en la informacin suministrada, la medicin siempre deber corresponderse con la estimacin ms conservadora.

En la nueva letra h) del artculo38 se impone la obligacin de valorar los elementos de las cuentas anuales en su moneda funcional, que es la moneda del entorno econmico en el que opera la empresa. Sin embargo, la formulacin y depsito de las cuentas anuales deber seguir realizndose en euros.

Al margen de la nueva redaccin de los principios contables, uno de los aspectos fundamentales de la reforma consiste en incorporar en el Cdigo de Comercio con carcter general, y junto a la regla valorativa del precio de adquisicin, el otro criterio de valoracin que contemplan las normas internacionales adoptadas. El criterio del valor razonable. No obstante, es preciso tener en cuenta que la regulacin que ahora se incorpora en el Cdigo de Comercio con un alcance general, cuentas anuales individuales y consolidadas, ya estaba vigente en relacin a estas ltimas, en virtud del artculo46, regla9.

En cualquier caso, con la finalidad de hacer uso en todo momento de las opciones ms conservadoras incluidas en las normas internacionales adoptadas, el empleo del valor razonable se ha limitado a determinados instrumentos financieros. Sin embargo, la utilizacin de este criterio valorativo en otros elementos patrimoniales y las ms que probables reformas que en un futuro puedan realizarse a nivel comunitario, hacen aconsejable incluir en el apartado 5 del artculo38.bis una remisin reglamentaria para poder extender en nuestro Derecho Mercantil Contable este criterio de valoracin a nuevos elementos patrimoniales, siempre que dichos elementos se valoren con carcter nico de acuerdo con este criterio en los Reglamentos de la Unin Europea por los que se adoptan las citadas normas internacionales.

La regla general es imputar las variaciones de valor derivadas del criterio del valor razonable al resultado del ejercicio. Sin embargo, tambin se prev la imputacin directa al patrimonio neto para determinadas transacciones y elementos patrimoniales. Las variaciones de valor incluidas en esta partida de ajuste por valor razonable debern llevarse a la cuenta de prdidas y ganancias cuando se produzca la baja, deterioro, transmisin o cancelacin de los correspondientes elementos.

Para concluir con las modificaciones fundamentales incorporadas en los actuales principios y normas de valoracin, requiere una mencin especial el nuevo tratamiento contable previsto para el fondo de comercio. La NIIF 3 Combinaciones de negocios, adoptada por el Reglamento (CE) N. 2236/2004, de la Comisin de 29 de diciembre de 2004, indica que el fondo de comercio no se amortiza, contabilizndose al cierre de cada ejercicio al coste menos cualquier prdida por deterioro del valor acumulada.

De acuerdo con el objetivo establecido para la reforma, fijar la base legal compatible con las normas internacionales, este nuevo tratamiento contable incorporado en la NIIF 3 condiciona indudablemente el criterio que en Espaa debe incluirse en el Cdigo de Comercio. En el artculo39, apartado 4, se incorpora un tratamiento del fondo de comercio de acuerdo con el criterio incluido en el Reglamento europeo, en sustitucin del actualmente previsto de forma expresa, y en sentido contrario, en el artculo194 del TRLSA.

Adicionalmente, el apartado nueve del artculosegundo y la disposicin derogatoria dejan sin contenido el artculo194 del TRLSA. Por tanto, desaparece la limitacin incluida en este artculorespecto a la prohibicin de repartir beneficios o reservas en tanto el fondo de comercio no estuviera amortizado, a menos que se contara con reservas disponibles por igual importe. Sin embargo, en el apartado doce del artculosegundo de la Ley se incorpora una restriccin al reparto de beneficios relacionada con el fondo de comercio, estableciendo la obligacin de dotar sistemticamente una reserva indisponible por la cuanta de la potencial amortizacin que se habra practicado por este activo.

IV

El apartado dos del artculoprimero da nueva redaccin a la seccin tercera del ttulo III del Cdigo de Comercio, artculos42 a 49, con la finalidad de regular a nivel legal los aspectos fundamentales relativos a la consolidacin de cuentas anuales que posteriormente sern objeto de desarrollo reglamentario.

Debe resaltarse la modificacin arbitrada en el artculo42 del Cdigo de Comercio respecto a la redaccin incorporada en el artculo106.Dos de la Ley 62/2003, de30 de diciembre. En la nueva redaccin del artculo42 del Cdigo de Comercio ya no se hace referencia al concepto de unidad de decisin como determinante de la obligacin de consolidar.

Queda, pues, configurado el grupo a efectos de la obligacin de formular cuentas anuales e informe de gestin consolidados como aquellas situaciones en las que una sociedad ostente o pueda ostentar, directa o indirectamente, el control sobre las dems. Adicionalmente, de conformidad con la nueva redaccin del artculo200 de la Ley de Sociedades Annimas, se solicita en la memoria de las cuentas anuales individuales de la sociedad de mayor activo, cierta informacin sobre las magnitudes del conjunto de sociedades espaolas sometidas a una misma unidad de decisin.

Una vez definida la obligacin de consolidar y las sociedades dispensadas de formular cuentas anuales consolidadas, atendiendo a la competencia que sobre esta materia corresponde a cada Estado miembro, en el artculo43.bis se reproduce el mbito de aplicacin de las normas internacionales de contabilidad adoptadas por la Unin Europea, de conformidad con la decisin adoptada en la disposicin final undcima de la Ley 62/2003, de 30 de diciembre, de Medidas fiscales, administrativas y del orden social.

En cualquier caso, es preciso recordar en este punto que todas las sociedades que elaboren cuentas consolidadas en Espaa, debern aplicar la definicin de grupo incluida en el artculo42 del Cdigo de Comercio, y las dispensas a la obligacin de consolidar recogidas en su artculo43. Asimismo, todas aquellas sociedades que apliquen obligatoria o voluntariamente las citadas normas internacionales debern incluir en la memoria las indicaciones 1. a 9. del artculo48, en tanto son informaciones exigidas por la Sptima Directiva que sin embargo no estn previstas en las normas internacionales.

La principal novedad incorporada en la regla 1. del artculo46 del Cdigo de Comercio en relacin con los aspectos valorativos inherentes a la consolidacin, y en consecuencia a la combinacin de empresas es la valoracin por su valor razonable, de los activos adquiridos, los pasivos asumidos y, en su caso, de las provisiones en los trminos que reglamentariamente se determinen. En su redaccin actual dicha valoracin se realizaba sobre la base de su valor contable, si bien la posterior imputacin de la diferencia de consolidacin que pudiera existir llevara, con carcter general, a una solucin equivalente a la contemplada en la nueva redaccin.

La diferencia positiva que subsista despus de la compensacin deber contabilizarse de acuerdo con lo dispuesto para el fondo de comercio en el artculo39, apartado 4, del Cdigo Comercio. Es decir, no deber amortizarse sin perjuicio de evaluar, al menos, al cierre del ejercicio el deterioro de su valor.

En el artculo47, apartado 3, se definen las sociedades asociadas en los trminos previstos en el artculo33 de la Sptima Directiva, establecindose la presuncin general, salvo prueba en contrario, de que existe influencia significativa sobre otra sociedad, que se calificar como asociada, cuando se posea una participacin de, al menos, el20 por ciento de sus derechos de voto, en sintona con el criterio incluido en las normas internacionales.

V

El artculosegundo de la Ley modifica el Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas, manteniendo con pequeos cambios la actual redaccin de los artculos171, 172, 173, 174, 181 (nuevo artculo175), 190 (nuevo artculo176), 199, 200, 201 y 202 de las secciones primera a sptima del captulo VII del TRLSA. Sin embargo, el apartado nueve del artculosegundo deja sin contenido el resto del articulado que hasta la fecha desarrollaba aspectos ya regulados en el Cdigo de Comercio o descendan a un nivel de detalle que se considera debe trasladarse al mbito reglamentario (en concreto, la estructura de los documentos y determinados criterios de valoracin de los elementos que integran las cuentas anuales).

As, en el nuevo texto de Cdigo de Comercio queda recogida la regulacin contable relativa a la elaboracin de las cuentas anuales, mientras que las obligaciones relativas a la formulacin, auditora, aprobacin, depsito y publicacin quedan recogidas en la legislacin especfica de cada forma jurdica societaria, sin perjuicio de la regulacin contenida en los artculos37 y 41 del Cdigo de Comercio.

En relacin con los modelos de cuentas anuales cabe indicar que se produce una actualizacin de los lmites para la formulacin de balance y cuenta de prdidas y ganancias abreviada, respecto a la ltima actualizacin que se efectu por el artculo1 del Real Decreto 572/1997, de 18 de abril.

VI

Por otra parte, de la redaccin propuesta para los artculos35 y 38.bis del Cdigo de Comercio se desprende la posibilidad de no imputar a la cuenta de prdidas y ganancias, ingresos y gastos que hasta la fecha s contribuan a la formacin del resultado del ejercicio, as como la de imputar directamente al patrimonio neto gastos que hasta la fecha se imputaban a la cuenta de resultados y plusvalas latentes que hoy en da no tenan reflejo contable. Circunstancia que motiva la necesidad de adecuar los artculosdel TRLSA que incluyen la referencia a estos conceptos. A tal efecto, los apartados cinco, seis, siete, doce, trece y catorce del citado artculosegundo de la Ley dan nueva redaccin a los artculos163, 164, 167, 213, 260 y262 del TRLSA, y los apartados dos a cinco del artculotercero a los artculos79, 82, 104 y 142 de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada. Todo ello, con la finalidad de que el importe del resultado del ejercicio y del patrimonio, se sigan utilizando como magnitudes de referencia en el ordenamiento jurdico mercantil.

Por otra parte, en aras de mantener la neutralidad mercantil de la reforma contable, los ajustes negativos contabilizados directamente en el patrimonio neto debern calificarse como prdidas a los efectos regulados en el TRLSA y en la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada, en la medida en que la vigente regulacin ya exige su registro en la cuenta de prdidas y ganancias.

Asimismo, y teniendo en cuenta la definicin de pasivo incorporada en el artculo36 del Cdigo de Comercio, se han modificado los artculos75, 79, 81 y 84 del TRLSA y el artculo40 bis de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada, para referenciar correctamente la ubicacin en el balance de determinadas reservas.

VII

En la disposicin adicional primera de la Ley se establece la obligacin de depsito en el registro mercantil de las cuentas anuales consolidadas de las sociedades que apliquen las normas internacionales, ajustndose a los modelos aprobados reglamentariamente. Esta exigencia trae causa de la necesidad de homogeneizar la informacin financiera recogida en las cuentas anuales que se elaboren de acuerdo con los Reglamentos de la Unin Europea, dado que en los mismos no se recogen modelos obligatorios de cuentas anuales.

La disposicin adicional segunda de la Ley tiene por finalidad establecer la excepcin de incluir la informacin solicitada en la indicacin decimocuarta del artculo200 del TRLSA a las sociedades mercantiles estatales, autonmicas y locales, as como ordenar la continuacin de la formulacin de las cuentas anuales consolidadas de las entidades pblicas empresariales y otras entidades del sector pblico estatal, con arreglo a los criterios establecidos por las normas que regulan la elaboracin de la Cuenta General del Estado, sin que sea de aplicacin a stas ltimas, la obligacin de consolidar establecida en el Cdigo de Comercio, con la excepcin de las sociedades mercantiles dominantes, a las que resulta de aplicacin la obligacin de consolidar contenida en la regulacin mercantil en materia contable.

Las disposiciones adicionales quinta y sexta tienen como objetivo la reduccin de costes notariales, registrales y de otra ndole que se producen en la actualidad derivados de la obligacin de contratar anualmente a los auditores una vez concluido el periodo inicial de contratacin, sustituyndola por la posibilidad de contratar por perodos de un mximo de tres aos.

La disposicin adicional octava de la Ley regula las modificaciones del Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo, que son necesarias realizar como consecuencia de la reforma contable. Ello es consecuencia de que este Impuesto parte del resultado contable para determinar la base imponible sometida a tributacin, por lo que cualquier modificacin de dicho resultado afecta a la determinacin de esa base impositiva siendo, por tanto, necesaria su adaptacin al nuevo marco contable.

Las modificaciones en dicho Impuesto se han realizado persiguiendo que afecten lo menos posible a la cuanta de la base imponible que se deriva de las mismas, en comparacin con la regulacin anterior, es decir, se pretende que el Impuesto sobre Sociedades tenga una posicin neutral en la reforma contable. Una muestra de lo anterior es el nuevo tratamiento fiscal del fondo de comercio, el cual se seguir depreciando a efectos fiscales an cuando a efectos contables no se amortice y, por tanto, no se registre ningn gasto por este concepto.

Asimismo se da nueva redaccin al rgimen de las deducciones por reinversin al objeto de permitir que las desinversiones e inversiones en valores representativos de entidades que tienen un marcado carcter empresarial puedan aplicar este incentivo y no se vean discriminadas por el tipo de actividad que desarrolla la entidad de cuyo capital son representativos esos valores, lo cual permite aumentar la neutralidad en su aplicacin y, por otro lado, se consigue aumentar el nivel de inversiones en actividades productivas, fin ltimo de este incentivo fiscal.

Al margen de las modificaciones basadas en la reforma contable, se introduce en el Impuesto un nuevo rgimen fiscal sobre los ingresos derivados de la cesin de patentes y otros activos intangibles que hayan sido creados por la empresa en el marco de una actividad innovadora, en particular, se establece una exencin parcial de los citados ingresos, siempre que tengan un carcter eminentemente tecnolgico que permitir estimular a las empresas para que desarrollen este tipo de actividades, favoreciendo la internacionalizacin de las empresas innovadoras y, al mismo tiempo, se reduce la dependencia tecnolgica del exterior de nuestras empresas, enlazndose este rgimen con los incentivos fiscales a las actividades de investigacin, desarrollo e innovacin tecnolgica, dado que los incentivos fiscales continan aplicndose sobre los resultados positivos de estas actividades cuando se exploten mediante la cesin a terceros de los derechos creados y, por tanto, no se agotan con la creacin de estos activos intangibles.

Asimismo, se introduce una modificacin del rgimen fiscal de las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn, al objeto de adecuarlo a la realidad econmica de la actividad desarrollada por estos montes, permitiendo aumentar el plazo de que disponen para reinvertir los beneficios que obtengan, lo cual se traducir en la mejora de su conservacin y explotacin, favoreciendo el desarrollo medioambiental de los mismos.

Por otra parte, en aras de una mayor seguridad jurdica y con el fin de facilitar la gestin recaudatoria del Impuesto sobre Bienes Inmuebles, se modifica la regulacin del sujeto pasivo de dicho impuesto en los supuestos en que recaiga sobre inmuebles de caractersticas especiales. Igualmente, se dota de mayor precisin a la determinacin de los elementos materiales que forman parte de estos inmuebles y que, en consecuencia, deben tenerse en cuenta en su valoracin, al tiempo que se introduce un elemento de moderacin fiscal mediante el establecimiento de una reduccin en el citado tributo local.

La disposicin transitoria de la Ley recoge la regla general a seguir en la primera aplicacin de los nuevos criterios contenidos en el Cdigo de Comercio y TRLSA, sin perjuicio del desarrollo reglamentario ms pormenorizado que se realizar en el Plan General de Contabilidad.

Por ltimo, se considera conveniente derogar el rgimen simplificado de la contabilidad regulado en el artculo141 y la disposicin adicional duodcima y decimocuarta de la Ley 2/1995 de Sociedades de Responsabilidad Limitada, dada la escasa utilizacin que se est realizando del mismo. En consecuencia, quedara igualmente derogado su actual desarrollo reglamentario aprobado por Real Decreto 296/2004, de 20 de febrero. El objetivo que se persegua con el rgimen simplificado era la aplicacin gradual de un modelo contable general, de tal forma que para ciertas operaciones que se realicen de forma generalizada, se fij una simplificacin de los criterios de registro y valoracin, y para las restantes, con carcter general, se redujo la informacin a facilitar en la memoria. Una vez superada una determinada dimensin econmica las empresas deberan incorporarse al modelo contable general.

Sin embargo, en la prctica la aplicacin del citado rgimen no ha sido lo suficientemente relevante como para justificar su mantenimiento, y se ha considerado de mayor utilidad que nuestras pequeas y medianas empresas cuenten con una herramienta adaptada a sus operaciones habituales, facilitndoles de esta manera el cumplimiento de sus obligaciones contables, por lo que la disposicin final primera de la Ley recoge una habilitacin especfica para que el Gobierno apruebe un Plan General de Contabilidad de la Pequea y Mediana Empresa, que dentro del marco del Plan General de Contabilidad, reducir sus contenidos, as como podr incluso simplificar algunos criterios valorativos teniendo en consideracin la normativa que la Unin Europea pueda, en su caso, haber aprobado al respecto.

La reforma que ahora se acomete debe lograr no slo la armonizacin del Derecho Mercantil Contable espaol con el europeo, sino tambin de las propias normas contables sectoriales aprobadas en nuestro pas con los criterios generales incluidos en el Cdigo de Comercio y sus disposiciones de desarrollo de carcter general, en aras de garantizar que la informacin suministrada a los usuarios de las cuentas anuales ha sido elaborada sobre la base de criterios contables uniformes y homogneos.

Artculoprimero. Modificacin del Cdigo de Comercio.

Apartado uno.—La seccin segunda, De las cuentas anuales, del ttulo III del Libro primero del Cdigo de Comercio queda redactada de la forma siguiente:

Artculo34.

1. Al cierre del ejercicio, el empresario deber formular las cuentas anuales de su empresa, que comprendern el balance, la cuenta de prdidas y ganancias, un estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio, un estado de flujos de efectivo y la memoria. Estos documentos forman una unidad. El estado de flujos de efectivo no ser obligatorio cuando as lo establezca una disposicin legal.

2. Las cuentas anuales deben redactarse con claridad y mostrar la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera y de los resultados de la empresa, de conformidad con las disposiciones legales. A tal efecto, en la contabilizacin de las operaciones se atender a su realidad econmica y no slo a su forma jurdica.

3. Cuando la aplicacin de las disposiciones legales no sea suficiente para mostrar la imagen fiel, se suministrarn en la memoria las informaciones complementarias precisas para alcanzar ese resultado.

4. En casos excepcionales, si la aplicacin de una disposicin legal en materia de contabilidad fuera incompatible con la imagen fiel que deben proporcionar las cuentas anuales, tal disposicin no ser aplicable. En estos casos, en la memoria deber sealarse esa falta de aplicacin, motivarse suficientemente y explicarse su influencia sobre el patrimonio, la situacin financiera y los resultados de la empresa.

5. Las cuentas anuales debern ser formuladas expresando los valores en euros.

6. Lo dispuesto en la presente seccin tambin ser aplicable a los casos en que cualquier persona fsica o jurdica formule y publique cuentas anuales.

Artculo35.

1. En el balance figurarn de forma separada el activo, el pasivo y el patrimonio neto.

El activo comprender con la debida separacin el activo fijo o no corriente y el activo circulante o corriente. La adscripcin de los elementos patrimoniales del activo se realizar en funcin de su afectacin. El activo circulante o corriente comprender los elementos del patrimonio que se espera vender, consumir o realizar en el transcurso del ciclo normal de explotacin, as como, con carcter general, aquellas partidas cuyo vencimiento, enajenacin o realizacin, se espera que se produzca en un plazo mximo de un ao contado a partir de la fecha de cierre del ejercicio. Los dems elementos del activo deben clasificarse como fijos o no corrientes.

En el pasivo se diferenciarn con la debida separacin el pasivo no corriente y el pasivo circulante o corriente. El pasivo circulante o corriente comprender, con carcter general, las obligaciones cuyo vencimiento o extincin se espera que se produzca durante el ciclo normal de explotacin, o no exceda el plazo mximo de un ao contado a partir de la fecha de cierre del ejercicio. Los dems elementos del pasivo deben clasificarse como no corrientes. Figurarn de forma separada las provisiones u obligaciones en las que exista incertidumbre acerca de su cuanta o vencimiento.

En el patrimonio neto se diferenciarn, al menos, los fondos propios de las restantes partidas que lo integran.

2. La cuenta de prdidas y ganancias recoger el resultado del ejercicio, separando debidamente los ingresos y los gastos imputables al mismo, y distinguiendo los resultados de explotacin, de los que no lo sean. Figurarn de forma separada, al menos, el importe de la cifra de negocios, los consumos de existencias, los gastos de personal, las dotaciones a la amortizacin, las correcciones valorativas, las variaciones de valor derivadas de la aplicacin del criterio del valor razonable, los ingresos y gastos financieros, las prdidas y ganancias originadas en la enajenacin de activos fijos y el gasto por impuesto sobre beneficios.

La cifra de negocios comprender los importes de la venta de los productos y de la prestacin de servicios u otros ingresos correspondientes a las actividades ordinarias de la empresa, deducidas las bonificaciones y dems reducciones sobre las ventas as como el Impuesto sobre el Valor Aadido, y otros impuestos directamente relacionados con la mencionada cifra de negocios, que deban ser objeto de repercusin.

3. El estado que muestre los cambios en el patrimonio neto tendr dos partes. La primera reflejar exclusivamente los ingresos y gastos generados por la actividad de la empresa durante el ejercicio, distinguiendo entre los reconocidos en la cuenta de prdidas y ganancias y los registrados directamente en el patrimonio neto. La segunda contendr todos los movimientos habidos en el patrimonio neto, incluidos los procedentes de transacciones realizadas con los socios o propietarios de la empresa cuando acten como tales. Tambin se informar de los ajustes al patrimonio neto debidos a cambios en criterios contables y correcciones de errores.

4. El estado de flujos de efectivo pondr de manifiesto, debidamente ordenados y agrupados por categoras o tipos de actividades, los cobros y los pagos realizados por la empresa, con el fin de informar acerca de los movimientos de efectivo producidos en el ejercicio.

5. La memoria completar, ampliar y comentar la informacin contenida en los otros documentos que integran las cuentas anuales.

6. En cada una de las partidas de las cuentas anuales debern figurar, adems de las cifras del ejercicio que se cierra, las correspondientes al ejercicio inmediatamente anterior.

Cuando ello sea significativo para ofrecer la imagen fiel de la empresa, en los apartados de la memoria se ofrecern tambin datos cualitativos relativos a la situacin del ejercicio anterior.

7. La estructura y el contenido de los documentos que integran las cuentas anuales se ajustar a los modelos aprobados reglamentariamente.

8. La estructura de estos documentos no podr modificarse de un ejercicio a otro, salvo en casos excepcionales, siempre que est debidamente justificado y se haga constar en la memoria.

Artculo36.

1. Los elementos del balance son:

a) Activos: bienes, derechos y otros recursos controlados econmicamente por la empresa, resultantes de sucesos pasados, de los que es probable que la empresa obtenga beneficios econmicos en el futuro.

b) Pasivos: obligaciones actuales surgidas como consecuencia de sucesos pasados, cuya extincin es probable que d lugar a una disminucin de recursos que puedan producir beneficios econmicos. A estos efectos, se entienden incluidas las provisiones.

c) Patrimonio neto: constituye la parte residual de los activos de la empresa, una vez deducidos todos sus pasivos. Incluye las aportaciones realizadas, ya sea en el momento de su constitucin o en otros posteriores, por sus socios o propietarios, que no tengan la consideracin de pasivos, as como los resultados acumulados u otras variaciones que le afecten.

A los efectos de la distribucin de beneficios, de la reduccin obligatoria del capital social y de la disolucin obligatoria por prdidas de acuerdo con lo dispuesto en la regulacin legal de las sociedades annimas y sociedades de responsabilidad limitada, se considerar patrimonio neto el importe que se califique como tal conforme a los criterios para confeccionar las cuentas anuales incrementado en el importe del capital social suscrito no exigido, as como en el importe del nominal y de las primas de emisin o asuncin del capital social suscrito que est registrado contablemente como pasivo.

2. Los elementos de la cuenta de prdidas y ganancias y del estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio son:

a) Ingresos: incrementos en el patrimonio neto durante el ejercicio, ya sea en forma de entradas o aumentos en el valor de los activos, o de disminucin de los pasivos, siempre que no tengan su origen en aportaciones de los socios o propietarios.

b) Gastos: decrementos en el patrimonio neto durante el ejercicio, ya sea en forma de salidas o disminuciones en el valor de los activos, o de reconocimiento o aumento de los pasivos, siempre que no tengan su origen en distribuciones a los socios o propietarios.

Los ingresos y gastos del ejercicio se imputarn a la cuenta de prdidas y ganancias y formarn parte del resultado, excepto cuando proceda su imputacin directa al patrimonio neto, en cuyo caso se presentarn en el estado que muestre los cambios en el patrimonio neto, de acuerdo con lo previsto en la presente seccin o en una norma reglamentaria que la desarrolle.

Artculo37.

1. Las cuentas anuales debern ser firmadas por las siguientes personas, que respondern de su veracidad:

1. Por el propio empresario, si se trata de persona fsica.

2. Por todos los socios ilimitadamente responsables por las deudas sociales.

3. Por todos los administradores de las sociedades.

2. En los supuestos a que se refieren los nmeros 2. y 3. del apartado anterior, si faltara la firma de alguna de las personas en ellos indicadas, se sealar en los documentos en que falte, con expresa mencin de la causa.

3. En la antefirma se expresar la fecha en que las cuentas se hubieran formulado.

Artculo38.

El registro y la valoracin de los elementos integrantes de las distintas partidas que figuran en las cuentas anuales deber realizarse conforme a los principios de contabilidad generalmente aceptados. En particular, se observarn las siguientes reglas:

a) Salvo prueba en contrario, se presumir que la empresa contina en funcionamiento.

b) No se variarn los criterios de valoracin de un ejercicio a otro.

c) Se seguir el principio de prudencia valorativa. Este principio obligar a contabilizar slo los beneficios obtenidos hasta la fecha de cierre del ejercicio. No obstante, se debern tener en cuenta todos los riesgos con origen en el ejercicio o en otro anterior, incluso si slo se conocieran entre la fecha de cierre del balance y la fecha en que ste se formule, en cuyo caso se dar cumplida informacin en la memoria, sin perjuicio del reflejo que puedan originar en los otros documentos integrantes de las cuentas anuales. Excepcionalmente, si tales riesgos se conocieran entre la formulacin y antes de la aprobacin de las cuentas anuales y afectaran de forma muy significativa a la imagen fiel, las cuentas anuales debern ser reformuladas. En cualquier caso, debern tenerse en cuenta las amortizaciones y correcciones de valor por deterioro en el valor de los activos, tanto si el ejercicio se salda con beneficio como con prdida.

Asimismo, se deber ser prudente en las estimaciones y valoraciones a realizar en condiciones de incertidumbre.

d) Se imputar al ejercicio al que las cuentas anuales se refieran, los gastos y los ingresos que afecten al mismo, con independencia de la fecha de su pago o de su cobro.

e) Salvo las excepciones previstas reglamentariamente, no podrn compensarse las partidas del activo y del pasivo ni las de gastos e ingresos, y se valorarn separadamente los elementos integrantes de las cuentas anuales.

f) Sin perjuicio de lo dispuesto en los artculossiguientes, los activos se contabilizarn, por el precio de adquisicin, o por el coste de produccin, y los pasivos por el valor de la contrapartida recibida a cambio de incurrir en la deuda, ms los intereses devengados pendientes de pago; las provisiones se contabilizarn por el valor actual de la mejor estimacin del importe necesario para hacer frente a la obligacin, en la fecha de cierre del balance.

g) Las operaciones se contabilizarn cuando, cumplindose las circunstancias descritas en el artculo36 de este Cdigo para cada uno de los elementos incluidos en las cuentas anuales, su valoracin pueda ser efectuada con un adecuado grado de fiabilidad.

h) Los elementos integrantes de las cuentas anuales se valorarn en la moneda de su entorno econmico, sin perjuicio de su presentacin en euros.

i) Se admitir la no aplicacin estricta de algunos principios contables cuando la importancia relativa de la variacin que tal hecho produzca sea escasamente significativa y, en consecuencia, no altere la expresin de la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera y de los resultados de la empresa.

Artculo38 bis.

1. Se valorarn por su valor razonable los siguientes elementos patrimoniales:

a) Los activos financieros que formen parte de una cartera de negociacin, se califiquen como disponibles para la venta, o sean instrumentos financieros derivados.

b) Los pasivos financieros que formen parte de una cartera de negociacin, o sean instrumentos financieros derivados.

2. Con carcter general, el valor razonable se calcular con referencia a un valor de mercado fiable. En aquellos elementos para los que no pueda determinarse un valor de mercado fiable, el valor razonable se obtendr mediante la aplicacin de modelos y tcnicas de valoracin con los requisitos que reglamentariamente se determine.

Los elementos que no puedan valorarse de manera fiable de acuerdo con lo establecido en el prrafo precedente, se valorarn con arreglo a lo dispuesto en el apartado f) del artculo38.

3. Al cierre del ejercicio, y no obstante lo dispuesto en el artculo38 apartado c), las variaciones de valor originadas por la aplicacin del criterio del valor razonable se imputarn a la cuenta de prdidas y ganancias. Sin embargo, dicha variacin se incluir directamente en el patrimonio neto, en una partida de ajuste por valor razonable, cuando:

a) Sea un activo financiero disponible para la venta.

b) El elemento implicado sea un instrumento de cobertura con arreglo a un sistema de contabilidad de coberturas que permita no registrar en la cuenta de prdidas y ganancias, en los trminos que reglamentariamente se determinen, la totalidad o parte de tales variaciones de valor.

4. Las variaciones acumuladas por valor razonable, salvo las imputadas al resultado del ejercicio, debern lucir en la partida de ajuste por valor razonable hasta el momento en que se produzca la baja, deterioro, enajenacin, o cancelacin de dichos elementos, en cuyo caso la diferencia acumulada se imputar a la cuenta de prdidas y ganancias.

5. Los instrumentos financieros no mencionados en el apartado 1 podrn valorarse por su valor razonable en los trminos que reglamentariamente se determinen, dentro de los lmites que establezcan las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea.

Asimismo, reglamentariamente podr establecerse la obligacin de valorar por su valor razonable otros elementos patrimoniales distintos de los instrumentos financieros, siempre que dichos elementos se valoren con carcter nico de acuerdo con este criterio en los citados Reglamentos de la Unin Europea.

En ambos casos, deber indicarse si la variacin de valor originada en el elemento patrimonial como consecuencia de la aplicacin de este criterio, debe imputarse a la cuenta de prdidas y ganancias, o debe incluirse directamente en el patrimonio neto.

Artculo39.

1. Los activos fijos o no corrientes cuya vida til tenga un lmite temporal debern amortizarse de manera racional y sistemtica durante el tiempo de su utilizacin. No obstante, aun cuando su vida til no est temporalmente limitada, cuando se produzca el deterioro de esos activos se efectuarn las correcciones valorativas necesarias para atribuirles el valor inferior que les corresponda en la fecha de cierre del balance.

2. Cuando exista un deterioro en el valor de los activos circulantes o corrientes, se efectuarn las correcciones valorativas necesarias con el fin de atribuir a estos activos el valor inferior de mercado o cualquier otro valor inferior que les corresponda, en virtud de circunstancias especiales, en la fecha de cierre del balance.

3. La valoracin por el valor inferior, en aplicacin de lo dispuesto en los apartados anteriores, no podr mantenerse si las razones que motivaron las correcciones de valor hubieren dejado de existir, salvo cuando deban calificarse como prdidas irreversibles.

4. El fondo de comercio nicamente podr figurar en el activo del balance cuando se haya adquirido a ttulo oneroso.

Su importe no ser objeto de amortizacin, pero debern practicarse las correcciones de valor pertinentes, al menos anualmente, en caso de deterioro. Las prdidas por deterioro del fondo de comercio tendrn carcter irreversible.

En la memoria de las cuentas anuales se deber informar de los ajustes realizados en el fondo de comercio desde su adquisicin.

Artculo40.

1. Sin perjuicio de lo establecido en otras leyes que obliguen a someter las cuentas anuales a la auditora de una persona que tenga la condicin legal de auditor de cuentas, y de lo dispuesto en los artculos32 y 33 de este Cdigo, todo empresario vendr obligado a someter a auditora las cuentas anuales de su empresa, cuando as lo acuerde el Juzgado competente, incluso en va de jurisdiccin voluntaria, si acoge la peticin fundada de quien acredite un inters legtimo.

2. En este caso, el Juzgado exigir al peticionario caucin adecuada para responder del pago de las costas procesales y de los gastos de la auditora, que sern a su cargo cuando no resulten vicios o irregularidades esenciales en las cuentas anuales revisadas, a cuyo efecto presentar el auditor en el Juzgado un ejemplar del informe realizado.

Artculo41.

1. Para la formulacin, sometimiento a la auditora, depsito y publicacin de sus cuentas anuales, las sociedades annimas, de responsabilidad limitada y en comandita por acciones se regirn por sus respectivas normas.

2. Las sociedades colectivas y comanditarias simples, cuando a la fecha de cierre del ejercicio todos los socios colectivos sean sociedades espaolas o extranjeras, quedarn sometidas a lo dispuesto en el captulo VII de la Ley de Sociedades Annimas, con excepcin de lo establecido en su seccin 9.

Apartado dos.—La seccin tercera Presentacin de las cuentas de los grupos de sociedades, del ttulo III del libro primero del Cdigo de Comercio queda redactada de la forma siguiente:

Artculo42.

1. Toda sociedad dominante de un grupo de sociedades estar obligada a formular las cuentas anuales y el informe de gestin consolidados en la forma prevista en esta seccin.

Existe un grupo cuando una sociedad ostente o pueda ostentar, directa o indirectamente, el control de otra u otras. En particular, se presumir que existe control cuando una sociedad, que se calificar como dominante, se encuentre en relacin con otra sociedad, que se calificar como dependiente, en alguna de las siguientes situaciones:

a) Posea la mayora de los derechos de voto.

b) Tenga la facultad de nombrar o destituir a la mayora de los miembros del rgano de administracin.

c) Pueda disponer, en virtud de acuerdos celebrados con terceros, de la mayora de los derechos de voto.

d) Haya designado con sus votos a la mayora de los miembros del rgano de administracin, que desempeen su cargo en el momento en que deban formularse las cuentas consolidadas y durante los dos ejercicios inmediatamente anteriores. En particular, se presumir esta circunstancia cuando la mayora de los miembros del rgano de administracin de la sociedad dominada sean miembros del rgano de administracin o altos directivos de la sociedad dominante o de otra dominada por sta. Este supuesto no dar lugar a la consolidacin si la sociedad cuyos administradores han sido nombrados, est vinculada a otra en alguno de los casos previstos en las dos primeras letras de este apartado.

A los efectos de este apartado, a los derechos de voto de la entidad dominante se aadirn los que posea a travs de otras sociedades dependientes o a travs de personas que acten en su propio nombre pero por cuenta de la entidad dominante o de otras dependientes o aquellos de los que disponga concertadamente con cualquier otra persona.

2. La obligacin de formular las cuentas anuales y el informe de gestin consolidados no exime a las sociedades integrantes del grupo de formular sus propias cuentas anuales y el informe de gestin correspondiente, conforme a su rgimen especfico.

3. La sociedad obligada a formular las cuentas anuales consolidadas deber incluir en ellas, a las sociedades integrantes del grupo en los trminos establecidos en el apartado 1 de este artculo, as como a cualquier empresa dominada por stas, cualquiera que sea su forma jurdica y con independencia de su domicilio social.

4. La junta general de la sociedad obligada a formular las cuentas anuales consolidadas deber designar a los auditores de cuentas que habrn de controlar las cuentas anuales y el informe de gestin del grupo. Los auditores verificarn la concordancia del informe de gestin con las cuentas anuales consolidadas.

5. Las cuentas consolidadas y el informe de gestin del grupo habrn de someterse a la aprobacin de la junta general de la sociedad obligada a consolidar simultneamente con las cuentas anuales de esta sociedad. Los socios de las sociedades pertenecientes al grupo podrn obtener de la sociedad obligada a formular las cuentas anuales consolidadas los documentos sometidos a la aprobacin de la Junta, as como el informe de gestin del grupo y el informe de los auditores. El depsito de las cuentas consolidadas, del informe de gestin del grupo y del informe de los auditores de cuentas en el Registro Mercantil y la publicacin del mismo se efectuarn de conformidad con lo establecido para las cuentas anuales de las sociedades annimas.

6. Lo dispuesto en la presente seccin ser de aplicacin a los casos en que voluntariamente cualquier persona fsica o jurdica formule y publique cuentas consolidadas. Igualmente se aplicarn estas normas, en cuanto sea posible, a los supuestos de formulacin y publicacin de cuentas consolidadas por cualquier persona fsica o jurdica distinta de las contempladas en el apartado 1 del presente artculo.

Artculo43.

No obstante lo dispuesto en el artculoanterior, las sociedades en l mencionadas no estarn obligadas a efectuar la consolidacin, si se cumple alguna de las situaciones siguientes:

1. Cuando en la fecha de cierre del ejercicio de la sociedad obligada a consolidar el conjunto de las sociedades no sobrepase, en sus ltimas cuentas anuales, dos de los lmites sealados en la Ley de Sociedades Annimas para la formulacin de cuenta de prdidas y ganancias abreviada, salvo que alguna de las sociedades del grupo haya emitido valores admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea.

2. Cuando la sociedad obligada a consolidar sometida a la legislacin espaola sea al mismo tiempo dependiente de otra que se rija por dicha legislacin o por la de otro Estado miembro de la Unin Europea, si esta ltima sociedad posee el 50 por ciento o ms de las participaciones sociales de aqullas y, los accionistas o socios que posean, al menos, el 10 por ciento no hayan solicitado la formulacin de cuentas consolidadas 6 meses antes del cierre del ejercicio. En todo caso ser preciso que se cumplan los requisitos siguientes:

a) Que la sociedad dispensada de formalizar la consolidacin, as como todas las sociedades que debiera incluir en la consolidacin, se consoliden en las cuentas de un grupo mayor, cuya sociedad dominante est sometida a la legislacin de un Estado miembro de la Unin Europea.

b) Que la sociedad dispensada de formalizar la consolidacin indique en sus cuentas la mencin de estar exenta de la obligacin de establecer las cuentas consolidadas, el grupo al que pertenece, la razn social y el domicilio de la sociedad dominante.

c) Que las cuentas consolidadas de la sociedad dominante, as como el informe de gestin y el informe de los auditores, se depositen en el Registro Mercantil, traducidos a alguna de las lenguas oficiales de la Comunidad Autnoma, donde tenga su domicilio la sociedad dispensada.

d) Que la sociedad dispensada de formalizar la consolidacin no haya emitido valores admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea.

Artculo43 bis.

Las cuentas anuales consolidadas debern formularse de acuerdo con las siguientes normas:

a) Si, a la fecha de cierre del ejercicio alguna de las sociedades del grupo ha emitido valores admitidos a cotizacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, aplicarn las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea.

No obstante, tambin les sern de aplicacin los artculos42, 43 y 49 de este Cdigo. Asimismo, debern incluir en las cuentas anuales consolidadas la informacin contenida en las indicaciones 1. a 9. del artculo48 de este Cdigo.

b) Si, a la fecha de cierre del ejercicio ninguna de las sociedades del grupo ha emitido valores admitidos a cotizacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, podrn optar por la aplicacin de las normas de contabilidad incluidas en este Cdigo y sus disposiciones de desarrollo, o por las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea. Si optan por estas ltimas, las cuentas anuales consolidadas debern elaborarse de manera continuada de acuerdo con las citadas normas, sindoles igualmente de aplicacin lo dispuesto en el ltimo prrafo de la letra a) de este artculo.

Artculo44.

1. Las cuentas anuales consolidadas comprendern el balance, la cuenta de prdidas y ganancias, un estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio, un estado de flujos de efectivo y la memoria, consolidados. Estos documentos forman una unidad. A las cuentas anuales consolidadas se unir el informe de gestin consolidado.

2. Las cuentas anuales consolidadas debern formularse con claridad y reflejar la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera y de los resultados del conjunto constituido por las sociedades incluidas en la consolidacin. Cuando la aplicacin de las disposiciones de este Cdigo no fuera suficiente para dar la imagen fiel, en el sentido indicado anteriormente, se aportarn en la memoria las informaciones complementarias precisas para alcanzar ese resultado.

En casos excepcionales, si la aplicacin de una disposicin contenida en los artculossiguientes fuera incompatible con la imagen fiel que deben ofrecer las cuentas consolidadas tal disposicin no ser aplicable. En tales casos, en la memoria deber sealarse esa falta de aplicacin, motivarse suficientemente y explicarse su influencia sobre el patrimonio, la situacin financiera y los resultados del grupo.

3. Las cuentas anuales consolidadas se establecern en la misma fecha que las cuentas anuales de la sociedad obligada a consolidar. Si la fecha de cierre del ejercicio de una sociedad comprendida en la consolidacin difiere en ms de tres meses de la correspondiente a las cuentas consolidadas, su inclusin en stas se har mediante cuentas intermedias referidas a la fecha en que se establezcan las consolidadas.

4. Cuando la composicin de las empresas incluidas en la consolidacin hubiese variado considerablemente en el curso de un ejercicio, las cuentas anuales consolidadas debern incluir en la memoria la informacin necesaria para que la comparacin de sucesivos estados financieros consolidados muestre los principales cambios que han tenido lugar entre ejercicios.

5. Las cuentas consolidadas debern ser formuladas expresando los valores en euros.

6. Las cuentas y el informe de gestin consolidados sern firmados por todos los administradores de la sociedad obligada a formularlos, que respondern de la veracidad de los mismos. Si faltara la firma de alguno de ellos, se sealar en los documentos en que falte, con expresa mencin de la causa.

Artculo45.

1. Los elementos del activo, pasivo, ingresos y gastos comprendidos en la consolidacin deben ser valorados siguiendo mtodos uniformes y de acuerdo con los criterios incluidos en este Cdigo y sus disposiciones de desarrollo.

2. Si algn elemento del activo, pasivo, ingresos y gastos comprendido en la consolidacin ha sido valorado por alguna sociedad que forma parte de la misma, segn mtodos no uniformes al aplicado en la consolidacin, dicho elemento debe ser valorado de nuevo conforme a tal mtodo, salvo que el resultado de la nueva valoracin ofrezca un inters poco relevante a los efectos de alcanzar la imagen fiel del grupo.

3. La estructura y contenido de las cuentas anuales consolidadas se ajustar a los modelos aprobados reglamentariamente, en sintona con lo dispuesto en el artculo35 de este Cdigo para las cuentas anuales individuales.

4. En el balance consolidado se indicar en una partida especfica del patrimonio neto, con denominacin adecuada, la participacin correspondiente a los socios externos o intereses minoritarios del grupo.

Artculo46.

Los activos, pasivos, ingresos y gastos de las sociedades del grupo se incorporarn en las cuentas anuales consolidadas aplicando el mtodo de integracin global. En particular, se realizar mediante la aplicacin de las siguientes reglas:

1. Los valores contables de las participaciones en el capital de las sociedades dependientes que posea, directa o indirectamente, la sociedad dominante se compensarn, en la fecha de adquisicin, con la parte proporcional que dichos valores representen en relacin con el valor razonable de los activos adquiridos y pasivos asumidos, incluidas, en su caso, las provisiones en los trminos que reglamentariamente se determinen.

Reglamentariamente se regular el tratamiento contable en el caso de adquisiciones sucesivas de participaciones.

2. La diferencia positiva que subsista despus de la compensacin sealada se inscribir en el balance consolidado en una partida especial, con denominacin adecuada, que ser comentada en la memoria, as como las modificaciones que haya sufrido con respecto al ejercicio anterior en caso de ser importantes. Esta diferencia se tratar conforme a lo establecido para el fondo de comercio en el artculo39.4 de este Cdigo.

Si la diferencia fuera negativa deber llevarse directamente a la cuenta de prdidas y ganancias consolidada.

3. Los elementos del activo y del pasivo de las sociedades del grupo se incorporarn al balance consolidado, previa aplicacin de lo establecido en el artculo45 de este Cdigo, con las mismas valoraciones con que figuran en los respectivos balances de dichas sociedades, excepto cuando sea de aplicacin la regla 1., en cuyo caso se incorporarn sobre la base del valor razonable de los activos adquiridos y pasivos asumidos, incluidas, en su caso, las provisiones en los trminos que reglamentariamente se determinen, en la fecha de primera consolidacin, una vez consideradas las amortizaciones y deterioros producidos desde dicha fecha.

4. Los ingresos y los gastos de las sociedades del grupo, se incorporarn a las cuentas anuales consolidadas, salvo en los casos en que aqullos deban eliminarse conforme a lo previsto en la regla siguiente.

5. Debern eliminarse generalmente los dbitos y crditos entre sociedades comprendidas en la consolidacin, los ingresos y los gastos relativos a las transacciones entre dichas sociedades, y los resultados generados a consecuencia de tales transacciones, que no estn realizados frente a terceros. Sin perjuicio de las eliminaciones indicadas, debern ser objeto, en su caso, de los ajustes procedentes las transferencias de resultados entre sociedades incluidas en la consolidacin.

Artculo47.

1. Cuando una sociedad incluida en la consolidacin gestione conjuntamente con una o varias sociedades ajenas al grupo otra sociedad, sta podr incluirse en las cuentas consolidadas aplicando el mtodo de integracin proporcional, es decir, en proporcin al porcentaje que de su capital social posean las sociedades incluidas en la consolidacin.

2. Para efectuar esta consolidacin proporcional se tendrn en cuenta, con las necesarias adaptaciones, las reglas establecidas en el artculoanterior.

3. Cuando una sociedad incluida en la consolidacin ejerza una influencia significativa en la gestin de otra sociedad no incluida en la consolidacin, pero con la que est asociada por tener una participacin en ella que, creando con sta una vinculacin duradera, est destinada a contribuir a la actividad de la sociedad, dicha participacin deber figurar en el balance consolidado como una partida independiente y bajo un epgrafe apropiado.

Se presumir, salvo prueba en contrario, que existe una participacin en el sentido expresado, cuando una o varias sociedades del grupo posean, al menos, el 20 por ciento de los derechos de voto de una sociedad que no pertenezca al grupo.

4. Se incluirn en las cuentas consolidadas aplicando el procedimiento de puesta en equivalencia o mtodo de la participacin, todas las sociedades incluidas en el apartado 3, as como las sociedades del apartado 1 que no se consoliden a travs del mtodo de integracin proporcional. La opcin establecida para las sociedades del apartado 1, se ejercer de manera uniforme respecto a todas las sociedades que se encuentren en dicha situacin.

5. A los efectos de lo dispuesto en el apartado anterior, se tendrn en cuenta las reglas siguientes:

a) Cuando se aplique por primera vez el procedimiento de puesta en equivalencia, el valor contable de la participacin en las cuentas consolidadas ser el importe correspondiente al porcentaje que represente dicha participacin, en el momento de la inversin, sobre el valor razonable de los activos adquiridos y pasivos asumidos, incluidas, en su caso, las provisiones en los trminos que reglamentariamente se determinen. Si la diferencia que resulta entre el coste de la participacin y el valor a que se ha hecho referencia es positiva, se incluir en el importe en libros de la inversin y se pondr de manifiesto en la memoria, sindole de aplicacin lo dispuesto en el artculo46. Si la diferencia es negativa deber llevarse directamente a la cuenta de prdidas y ganancias consolidada.

Reglamentariamente se regular el tratamiento contable en el caso de adquisiciones de participaciones sucesivas.

b) Las variaciones experimentadas en el ejercicio en curso, en el patrimonio neto de la sociedad incluida en las cuentas anuales consolidadas por el procedimiento de puesta en equivalencia, una vez eliminada la proporcin procedente de los resultados generados en transacciones entre dicha sociedad y la sociedad que posee la participacin, o cualquiera de las sociedades del grupo, que no estn realizados frente a terceros, aumentarn o disminuirn, segn los casos, el valor contable de dicha participacin en la proporcin que corresponda, una vez consideradas las amortizaciones y deterioros producidos desde la fecha en la que el mtodo se aplique por primera vez.

c) Los beneficios distribuidos por la sociedad incluida en las cuentas anuales consolidadas por el procedimiento de puesta en equivalencia, reducirn el valor contable de la participacin en el balance consolidado.

Artculo48.

Adems de las menciones prescritas por otras disposiciones de este Cdigo y por la Ley de Sociedades Annimas, con las necesarias adaptaciones en atencin al grupo de sociedades, la memoria consolidada deber incluir, al menos, las indicaciones siguientes:

1. El nombre y domicilio de las sociedades comprendidas en la consolidacin; la participacin y porcentaje de derechos de voto que tengan las sociedades comprendidas en la consolidacin o las personas que acten en su propio nombre pero por cuenta de ellas en el capital de otras sociedades comprendidas en la consolidacin distintas a la sociedad dominante, as como el supuesto del artculo42 en el que se ha basado la consolidacin, identificando la vinculacin que les afecta para configurarlas dentro de un grupo. Esas mismas menciones debern darse con referencia a las sociedades del grupo que queden fueran de la consolidacin, porque no tengan un inters significativo para la imagen fiel que deben expresar las cuentas anuales consolidadas, indicando los motivos de la exclusin.

2. El nombre y domicilio de las sociedades a las que se aplique el procedimiento de puesta en equivalencia o mtodo de la participacin en virtud de lo dispuesto en el apartado 3 del artculo47, con indicacin de la fraccin de su capital y porcentaje de derechos de voto que poseen las sociedades comprendidas en la consolidacin o por una persona que acte en su propio nombre, pero por cuenta de ellas. Esas mismas indicaciones debern ofrecerse en relacin con las sociedades en las que se haya prescindido de lo dispuesto en el artculo47, cuando las participaciones en el capital de estas sociedades no tenga un inters significativo para la imagen fiel que deben expresar las cuentas consolidadas, debiendo mencionarse la razn por la que no se ha aplicado este mtodo.

3. El nombre y domicilio de las sociedades a las que se les haya aplicado el mtodo de integracin proporcional en virtud de lo dispuesto en los apartados 1 y 2 del artculo47, los elementos en que se base la direccin conjunta, y la fraccin de su capital y porcentaje de derechos de voto que poseen las sociedades comprendidas en la consolidacin o una persona que acta en su propio nombre, pero por cuenta de ellas.

4. El nombre y domicilio de otras sociedades, no incluidas en los apartados anteriores, en las que las sociedades comprendidas en la consolidacin, posean directamente o mediante una persona que acte en su propio nombre, pero, por cuenta de aqullas, un porcentaje no inferior al 5 por ciento de su capital. Se indicar la participacin en el capital y porcentaje de derechos de voto, as como el importe del patrimonio neto y el del resultado del ltimo ejercicio de la sociedad cuyas cuentas hubieran sido aprobadas. Estas informaciones podrn omitirse cuando slo presenten un inters desdeable respecto a la imagen fiel que deben expresar las cuentas consolidadas.

5. El nmero medio de personas empleadas en el curso del ejercicio por las sociedades comprendidas en la consolidacin, distribuido por categoras, as como, si no fueren mencionados separadamente en la cuenta de prdidas y ganancias, los gastos de personal referidos al ejercicio.

Se indicar por separado el nmero medio de personas empleadas en el curso del ejercicio por las sociedades a las que se aplique lo dispuesto en los apartados 1 y2 del artculo47.

6. El importe de los sueldos, dietas y remuneraciones de cualquier clase devengados en el curso del ejercicio por el personal de alta direccin y los miembros del rgano de administracin, ambos de la sociedad dominante, cualquiera que sea su causa, as como de las obligaciones contradas en materia de pensiones o de pago de prima de seguros de vida respecto de los miembros antiguos y actuales de los rganos de administracin y del personal de alta direccin. Estas informaciones se podrn dar de forma global por concepto retributivo. Cuando los miembros del rgano de administracin sean personas jurdicas, los requerimientos anteriores se referirn a las personas fsicas que los representan.

7. El importe de los anticipos y crditos concedidos al personal de alta direccin y a los miembros de los rganos de administracin, ambos de la sociedad dominante, por cualquier sociedad del grupo, con indicacin del tipo de inters, sus caractersticas esenciales y los importes eventuales devueltos, as como las obligaciones asumidas por cuenta de ellos a ttulo de una garanta cualquiera. Igualmente se indicarn los anticipos y crditos concedidos al personal de alta direccin y a los administradores de la sociedad dominante por las sociedades ajenas al grupo a que se refieren los apartados 1 y 3 del artculo47. Estas informaciones se podrn dar de forma global por cada categora. Cuando los miembros del rgano de administracin sean personas jurdicas, los requerimientos anteriores se referirn a las personas fsicas que los representan.

8. La naturaleza y el propsito de negocio de los acuerdos no incluidos en el balance consolidado, as como el impacto financiero de estos acuerdos, en la medida en que esta informacin sea significativa y necesaria para determinar la situacin financiera de las sociedades incluidas en la consolidacin consideradas en su conjunto.

9. El importe desglosado por conceptos de los honorarios por auditora de cuentas y otros servicios prestados por los auditores de cuentas, as como los correspondientes a las personas o entidades vinculadas al auditor de cuentas de acuerdo con lo dispuesto en la Ley 19/1988, de 12 de julio, de Auditora de Cuentas.

10. Transacciones significativas, distintas de las intragrupo, realizadas entre cualquiera de las sociedades incluidas en el grupo con terceros vinculados, indicando la naturaleza de la vinculacin, el importe y cualquier otra informacin acerca de las transacciones, que sea necesaria para la determinacin de la situacin financiera de las sociedades incluidas en la consolidacin consideradas en su conjunto.

Artculo49.

1. El informe de gestin consolidado deber contener la exposicin fiel sobre la evolucin de los negocios y la situacin del conjunto de las sociedades incluidas en la consolidacin, junto con una descripcin de los principales riesgos e incertidumbres a los que se enfrenta.

La exposicin consistir en un anlisis equilibrado y exhaustivo de la evolucin y los resultados de los negocios y la situacin de las empresas comprendidas en la consolidacin considerada en su conjunto, teniendo en cuenta la magnitud y la complejidad de la empresa. En la medida necesaria para la comprensin de la evolucin, los resultados o la situacin de la empresa, este anlisis incluir tanto indicadores clave financieros como, cuando proceda, de carcter no financiero, que sean pertinentes respecto de la actividad empresarial concreta, con inclusin de informacin sobre cuestiones relativas al medio ambiente y al personal.

Al proporcionar este anlisis, el informe consolidado de gestin proporcionar, si procede, referencias y explicaciones complementarias sobre los importes detallados en las cuentas consolidadas.

2. Adems deber incluir informacin sobre:

a) Los acontecimientos importantes acaecidos despus de la fecha de cierre del ejercicio de las sociedades incluidas en la consolidacin.

b) La evolucin previsible del conjunto formado por las citadas sociedades.

c) Las actividades de dicho conjunto en materia de investigacin y desarrollo.

d) El nmero y valor nominal o, en su defecto, el valor contable del conjunto de acciones o participaciones de la sociedad dominante posedas por ella, por sociedades del grupo o por una tercera persona que acte en propio nombre, pero, por cuenta de las mismas.

3. Con respecto al uso de instrumentos financieros, y cuando resulte relevante para la valoracin de los activos, pasivos, situacin financiera y resultados, el informe de gestin incluir lo siguiente:

a) Objetivos y polticas de gestin del riesgo financiero de la sociedad, incluida la poltica aplicada para cubrir cada tipo significativo de transaccin prevista para la que se utilice la contabilidad de cobertura.

b) La exposicin de la sociedad al riesgo de precio, riesgo de crdito, riesgo de liquidez y riesgo de flujo de efectivo.

4. Cuando la sociedad obligada a formular cuentas anuales consolidadas haya emitido valores admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, incluir en el informe de gestin consolidado, en una seccin separada, su informe de gobierno corporativo.

5. La informacin contenida en el informe de gestin, en ningn caso, justificar su ausencia en las cuentas anuales cuando esta informacin deba incluirse en stas de conformidad con lo previsto en los artculosanteriores y las disposiciones que los desarrollan.

Artculosegundo. Modificacin del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas aprobado por Real Decreto Legislativo 1564/1989, de 22 de diciembre.

Apartado uno.—El punto 3. del artculo75 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

3. Que la adquisicin permita a la sociedad adquirente y a la sociedad dominante dotar la reserva prescrita por la norma 3. del artculo79, sin disminuir el capital ni las reservas legal o estatutariamente indisponibles.

Apartado dos.—La norma 3. del artculo79 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactada como sigue:

3. Se establecer en el patrimonio neto del balance una reserva indisponible equivalente al importe de las acciones de la sociedad dominante computado en el activo. Esta reserva deber mantenerse en tanto las acciones no sean enajenadas.

Apartado tres.—El apartado 3 del artculo81 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

3. La prohibicin del apartado primero no se aplicar a las operaciones efectuadas por bancos u otras entidades de crdito en el mbito de las operaciones ordinarias propias de su objeto social que se sufraguen con cargo a bienes libres de la sociedad. Esta deber establecer en el patrimonio neto del balance una reserva equivalente al importe de los crditos anotados en el activo.

Apartado cuatro.—El artculo84 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

Artculo84. Reserva de participaciones recprocas.

En el patrimonio neto del balance de la sociedad obligada a la reduccin se establecer una reserva equivalente al importe de las participaciones recprocas que excedan el diez por ciento del capital computadas en el activo.

Apartado cinco.—El apartado 1 del artculo163 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

1. La reduccin del capital puede tener por finalidad la devolucin de aportaciones, la condonacin de dividendos pasivos, la constitucin o el incremento de la reserva legal o de reservas voluntarias o el restablecimiento del equilibrio entre el capital y el patrimonio neto de la sociedad disminuido por consecuencia de prdidas.

La reduccin del capital tendr carcter obligatorio para la sociedad cuando las prdidas hayan disminuido su patrimonio neto por debajo de las dos terceras partes de la cifra del capital y hubiere transcurrido un ejercicio social sin haberse recuperado el patrimonio neto.

Apartado seis.—El apartado 4 del artculo164 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

4. Cuando la reduccin tenga por finalidad el restablecimiento del equilibrio entre el capital y el patrimonio neto de la sociedad disminuido por consecuencia de prdidas, deber afectar por igual a todas las acciones en proporcin a su valor nominal, pero respetando los privilegios que a estos efectos hubieran podido otorgarse en los estatutos o en la ley para determinadas clases de acciones.

Apartado siete.—El apartado 1 del artculo167 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

1. Cuando la reduccin del capital tenga por nica finalidad restablecer el equilibrio entre el capital y el patrimonio neto de la sociedad disminuido por consecuencia de prdidas.

Apartado ocho.—La seccin primera del captulo VII del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactada como sigue:

Artculo171. Formulacin.

1. Los administradores de la sociedad estn obligados a formular, en el plazo mximo de tres meses contados a partir del cierre del ejercicio social, las cuentas anuales, el informe de gestin y la propuesta de aplicacin del resultado, as como, en su caso, las cuentas y el informe de gestin consolidados.

2. Las cuentas anuales y el informe de gestin debern ser firmados por todos los administradores. Si faltare la firma de alguno de ellos se sealar en cada uno de los documentos en que falte, con expresa indicacin de la causa.

Artculo172. Cuentas anuales.

1. Las cuentas anuales comprendern el balance, la cuenta de prdidas y ganancias, un estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio, un estado de flujos de efectivo y la memoria. El estado de flujos de efectivo no ser obligatorio en los casos previstos en el apartado 4 del artculo175 de esta Ley.

2. Estos documentos, que forman una unidad, debern ser redactados con claridad y mostrar la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera y de los resultados de la sociedad, de conformidad con esta Ley y con lo previsto en el Cdigo de Comercio.

3. La estructura y contenido de los documentos que integran las cuentas anuales se ajustar a los modelos aprobados reglamentariamente.

Artculo173. Separacin de partidas.

1. En los documentos que integran las cuentas anuales las partidas previstas en los modelos aprobados reglamentariamente debern aparecer por separado, en el orden en ellos indicado.

2. Podr hacerse una subdivisin ms detallada de estas partidas, siempre que se respete la estructura de los esquemas establecidos.

Igualmente podrn aadirse nuevas partidas en la medida en que su contenido no est comprendido en ninguna de las ya previstas en dichos esquemas.

Artculo174. Agrupacin de partidas.

Podrn agruparse determinadas partidas de los documentos que integran las cuentas anuales, cuando slo representen un importe irrelevante para mostrar la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera, as como de los resultados de la sociedad o cuando se favorezca la claridad, siempre que las partidas agrupadas se presenten de forma diferenciada en la memoria.

Artculo175. Balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados.

1. Podrn formular balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados las sociedades que durante dos ejercicios consecutivos renan, a la fecha de cierre de cada uno de ellos, al menos dos de las circunstancias siguientes:

a) Que el total de las partidas del activo no supere los dos millones ochocientos cincuenta mil euros.

b) Que el importe neto de su cifra anual de negocios no supere los cinco millones setecientos mil euros.

c) Que el nmero medio de trabajadores empleados durante el ejercicio no sea superior a cincuenta.

Las sociedades perdern esta facultad si dejan de reunir, durante dos ejercicios consecutivos, dos de las circunstancias a que se refiere el prrafo anterior.

2. En el primer ejercicio social desde su constitucin, transformacin o fusin, las sociedades podrn formular balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados si renen, al cierre de dicho ejercicio, al menos dos de las tres circunstancias expresadas en el apartado anterior.

3. Las sociedades cuyos valores estn admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, no podrn hacer uso de la facultad prevista en el apartado 1 de este artculo.

4. Cuando pueda formularse balance y estado de cambios en el patrimonio neto en modelo abreviado, el estado de flujos de efectivo no ser obligatorio.

Artculo176. Cuenta de prdidas y ganancias abreviada.

1. Podrn formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada las sociedades que durante dos ejercicios consecutivos renan, a la fecha de cierre de cada uno de ellos, al menos dos de las circunstancias siguientes:

a) Que el total de las partidas de activo no supere los once millones cuatrocientos mil euros.

b) Que el importe neto de su cifra anual de negocios no supere los veintids millones ochocientos mil euros.

c) Que el nmero medio de trabajadores empleados durante el ejercicio no sea superior a doscientos cincuenta.

Las sociedades perdern la facultad de formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada si dejan de reunir, durante dos ejercicios consecutivos, dos de las circunstancias a que se refiere el prrafo anterior.

2. En el primer ejercicio social desde su constitucin, transformacin o fusin, las sociedades podrn formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada si renen, al cierre de dicho ejercicio, al menos dos de las tres circunstancias expresadas en el apartado anterior.

3. Las sociedades cuyos valores estn admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, no podrn hacer uso de la facultad prevista en el apartado 1 de este artculo.

Apartado nueve.—Quedan derogadas las secciones segunda, tercera, cuarta y quinta del captulo VII del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas.

Apartado diez.—La seccin sexta del captulo VII del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactada como sigue:

Artculo199. Objeto de la memoria.

La memoria completar, ampliar y comentar el contenido de los otros documentos que integran las cuentas anuales.

Artculo200. Contenido.

La memoria deber contener, adems de las indicaciones especficamente previstas por el Cdigo de Comercio, por esta Ley, y por los desarrollos reglamentarios de stas, al menos, las siguientes:

Primera.—Los criterios de valoracin aplicados a las diversas partidas de las cuentas anuales y los mtodos de clculode las correcciones de valor.

Para los elementos contenidos en las cuentas anuales que en la actualidad o en su origen hubieran sido expresados en moneda distinta del euro, se indicar el procedimiento empleado para calcular el tipo de cambio a euros.

Segunda.—La denominacin, domicilio y forma jurdica de las sociedades en las que la sociedad sea socio colectivo o en las que posea, directa o indirectamente, un porcentaje no inferior al 20 por ciento de su capital, o en las que sin llegar a dicho porcentaje ejerza una influencia significativa.

Se indicar la participacin en el capital y el porcentaje de derechos de voto, as como el importe del patrimonio neto del ltimo ejercicio social de aqullas.

Tercera.—Cuando existan varias clases de acciones, el nmero y el valor nominal de las pertenecientes a cada una de ellas.

Cuarta.—La existencia de bonos de disfrute, de obligaciones convertibles y de valores o derechos similares, con indicacin de su nmero y de la extensin de los derechos que confieren.

Quinta.—El importe de las deudas de la sociedad cuya duracin residual sea superior a cinco aos, as como el de todas las deudas que tengan garanta real, con indicacin de su forma y naturaleza.

Estas indicaciones figurarn separadamente para cada una de las partidas relativas a deudas.

Sexta.

a) El importe global de las garantas comprometidas con terceros, sin perjuicio de su reconocimiento dentro del pasivo del balance cuando sea probable que de las mismas se derive el cumplimiento efectivo de una obligacin.

Debern mencionarse con la debida claridad y separacin los compromisos existentes en materia de pensiones, as como los referentes a empresas del grupo.

b) La naturaleza y el propsito de negocio de los acuerdos de la empresa que no figuren en el balance as como su impacto financiero, siempre que esta informacin sea significativa y necesaria para la determinacin de la situacin financiera de la empresa.

c) Transacciones significativas entre la empresa y terceros vinculados con ella, indicando la naturaleza de la vinculacin, el importe y cualquier otra informacin acerca de las transacciones, que sea necesaria para la determinacin de la situacin financiera de la empresa.

Sptima.—La distribucin del importe neto de la cifra de negocios correspondiente a las actividades ordinarias de la sociedad, por categoras de actividades as como por mercados geogrficos, en la medida en que, desde el punto de vista de la organizacin de la venta de productos y de la prestacin de servicios u otros ingresos correspondientes a las actividades ordinarias de la sociedad, esas categoras y mercados difieran entre s de una forma considerable. Podrn omitir tales menciones las sociedades que pueden formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada.

Octava.—El nmero medio de personas empleadas en el curso del ejercicio, expresado por categoras, as como los gastos de personal que se refieran al ejercicio, desglosando los importes relativos a sueldos y salarios y los referidos a cargas sociales, con mencin separada de los que cubren las pensiones, cuando no estn as consignadas en la cuenta de prdidas y ganancias.

La distribucin por sexos al trmino del ejercicio del personal de la sociedad, desglosado en un nmero suficiente de categoras y niveles, entre los que figurarn el de altos directivos y el de consejeros.

Novena.—El importe de los sueldos, dietas y remuneraciones de cualquier clase devengados en el curso del ejercicio por el personal de alta direccin y los miembros del rgano de administracin, cualquiera que sea su causa, as como de las obligaciones contradas en materia de pensiones o de pago de primas de seguros de vida respecto de los miembros antiguos y actuales del rgano de administracin y personal de alta direccin. Cuando los miembros del rgano de administracin sean personas jurdicas, los requerimientos anteriores se referirn a las personas fsicas que los representan.

Estas informaciones se podrn dar de forma global por concepto retributivo.

Dcima.—El importe de los anticipos y crditos concedidos al personal de alta direccin y a los miembros de los rganos de administracin, con indicacin del tipo de inters, sus caractersticas esenciales y los importes eventualmente devueltos, as como las obligaciones asumidas por cuenta de ellos a ttulo de garanta. Cuando los miembros del rgano de administracin sean personas jurdicas, los requerimientos anteriores se referirn a las personas fsicas que los representan.

Estas informaciones se podrn dar de forma global por cada categora.

Undcima.—Las sociedades que hayan emitido valores admitidos a cotizacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, y que de acuerdo con la normativa en vigor, nicamente publiquen cuentas anuales individuales, vendrn obligadas a informar en la memoria de las principales variaciones que se originaran en el patrimonio neto y en la cuenta de prdidas y ganancias si se hubieran aplicado las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea, indicando los criterios de valoracin que hayan aplicado.

Duodcima.—El importe desglosado por conceptos de los honorarios por auditora de cuentas y otros servicios prestados por los auditores de cuentas, as como los correspondientes a las personas o entidades vinculadas al auditor de cuentas de acuerdo con lo dispuesto en la Ley 19/1988, de 12 de julio, de Auditora de Cuentas.

Decimotercera.—El grupo al que, en su caso, pertenezca la sociedad y el Registro Mercantil donde estn depositadas las cuentas anuales consolidadas o, si procediera, las circunstancias que eximan de la obligacin de consolidar.

Decimocuarta.—Cuando la sociedad sea la de mayor activo del conjunto de sociedades domiciliadas en Espaa, sometidas a una misma unidad de decisin, porque estn controladas por cualquier medio por una o varias personas fsicas o jurdicas, no obligadas a consolidar, que acten conjuntamente, o porque se hallen bajo direccin nica por acuerdos o clusulas estatutarias, deber incluir una descripcin de las citadas sociedades, sealando el motivo por el que se encuentran bajo una misma unidad de decisin, e informar sobre el importe agregado de los activos, pasivos, patrimonio neto, cifra de negocios y resultado del conjunto de las citadas sociedades.

Se entiende por sociedad de mayor activo aquella que en el momento de su incorporacin a la unidad de decisin, presente una cifra mayor en el total activo del modelo de balance.

Las restantes sociedades sometidas a una unidad de decisin indicarn en la memoria de sus cuentas anuales la unidad de decisin a la que pertenecen y el Registro Mercantil donde estn depositadas las cuentas anuales de la sociedad que contiene la informacin exigida en el prrafo primero de esta indicacin.

Artculo201. Memoria abreviada.

Las sociedades que pueden formular balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados podrn omitir en la memoria las indicaciones que reglamentariamente se determinen. En cualquier caso deber suministrarse la informacin requerida en las indicaciones primera, segunda, tercera, novena y dcima del artculoanterior. Adicionalmente, la memoria deber expresar de forma global los datos a que se refiere la indicacin quinta de dicho artculo.

Apartado once.—La seccin sptima del captulo VII del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactada como sigue:

Artculo202. Contenido del informe de gestin.

1. El informe de gestin habr de contener una exposicin fiel sobre la evolucin de los negocios y la situacin de la sociedad, junto con una descripcin de los principales riesgos e incertidumbres a los que se enfrenta.

La exposicin consistir en un anlisis equilibrado y exhaustivo de la evolucin y los resultados de los negocios y la situacin de la sociedad, teniendo en cuenta la magnitud y la complejidad de la misma.

En la medida necesaria para la comprensin de la evolucin, los resultados o la situacin de la sociedad, este anlisis incluir tanto indicadores clave financieros como, cuando proceda, de carcter no financiero, que sean pertinentes respecto de la actividad empresarial concreta, incluida informacin sobre cuestiones relativas al medio ambiente y al personal. Se excepta de la obligacin de incluir informacin de carcter no financiero, a las sociedades que puedan presentar cuenta de prdidas y ganancias abreviada.

Al proporcionar este anlisis, el informe de gestin incluir, si procede, referencias y explicaciones complementarias sobre los importes detallados en las cuentas anuales.

2. Informar igualmente sobre los acontecimientos importantes para la sociedad ocurridos despus del cierre del ejercicio, la evolucin previsible de aqulla, las actividades en materia de investigacin y desarrollo y, en los trminos establecidos en esta Ley, las adquisiciones de acciones propias.

3. Las sociedades que formulen balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados no estarn obligadas a elaborar el informe de gestin. En ese caso, si la sociedad hubiera adquirido acciones propias o de su sociedad dominante, deber incluir en la memoria, como mnimo, las menciones exigidas por la norma 4. del artculo79.

4. Con respecto al uso de instrumentos financieros por la sociedad, y cuando resulte relevante para la valoracin de sus activos, pasivos, situacin financiera y resultados, el informe de gestin incluir lo siguiente:

a) Objetivos y polticas de gestin del riesgo financiero de la sociedad, incluida la poltica aplicada para cubrir cada tipo significativo de transaccin prevista para la que se utilice la contabilidad de cobertura.

b) La exposicin de la sociedad al riesgo de precio, riesgo de crdito, riesgo de liquidez y riesgo de flujo de efectivo.

5. Las sociedades que hayan emitido valores admitidos a negociacin en un mercado regulado de cualquier Estado miembro de la Unin Europea, incluirn en el informe de gestin, en una seccin separada, su informe de gobierno corporativo.

6. La informacin contenida en el informe de gestin, en ningn caso, justificar su ausencia en las cuentas anuales cuando esta informacin deba incluirse en stas de conformidad con lo previsto en los artculosanteriores y las disposiciones que los desarrollan.

Apartado doce.—El artculo213 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

Artculo213. Aplicacin del resultado.

1. La junta general resolver sobre la aplicacin del resultado del ejercicio de acuerdo con el balance aprobado.

2. Una vez cubiertas las atenciones previstas por la Ley o los estatutos, slo podrn repartirse dividendos con cargo al beneficio del ejercicio, o a reservas de libre disposicin, si el valor del patrimonio neto no es o, a consecuencia del reparto, no resulta ser inferior al capital social. A estos efectos, los beneficios imputados directamente al patrimonio neto no podrn ser objeto de distribucin, directa ni indirecta.

Si existieran prdidas de ejercicios anteriores que hicieran que ese valor del patrimonio neto de la sociedad fuera inferior a la cifra del capital social, el beneficio se destinar a la compensacin de estas prdidas.

3. Se prohbe igualmente toda distribucin de beneficios a menos que el importe de las reservas disponibles sea, como mnimo, igual al importe de los gastos de investigacin y desarrollo que figuren en el activo del balance.

4. En cualquier caso, deber dotarse una reserva indisponible equivalente al fondo de comercio que aparezca en el activo del balance, destinndose a tal efecto una cifra del beneficio que represente, al menos, un cinco por ciento del importe del citado fondo de comercio. Si no existiera beneficio, o ste fuera insuficiente, se emplearn reservas de libre disposicin.

Apartado trece.—El apartado 1.4. del artculo260 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

4. Por consecuencia de prdidas que dejen reducido el patrimonio neto a una cantidad inferior a la mitad del capital social, a no ser que ste se aumente o se reduzca en la medida suficiente, y siempre que no sea procedente solicitar la declaracin de concurso conforme a lo dispuesto en la Ley 22/2003, de 9 de julio, Concursal.

Apartado catorce.—El apartado 2 del artculo262 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas queda redactado como sigue:

2. Los administradores debern convocar Junta General en el plazo de dos meses para que adopte el acuerdo de disolucin.

Asimismo podrn solicitar la declaracin de concurso por consecuencia de prdidas que dejen reducido el patrimonio neto a una cantidad inferior a la mitad del capital social, a no ser que ste se aumente o se reduzca en la medida suficiente, siempre que la referida reduccin determine la insolvencia de la sociedad, en los trminos a que se refiere el artculo2 de la Ley 22/2003, de 9 de julio, Concursal.

Cualquier accionista podr requerir a los administradores para que se convoque la Junta si, a su juicio, existe causa legtima para la disolucin, o para el concurso.

Artculotercero. Modificacin de la Ley 2/1995, de 23 de marzo, de Sociedades de Responsabilidad Limitada.

Apartado uno.—La letra b) del artculo40 bis de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada queda redactada como sigue:

b) Se establecer una reserva en el patrimonio neto del balance equivalente al importe de las participaciones adquiridas, computado en el activo, que deber mantenerse en tanto las participaciones no sean enajenadas.

Apartado dos.—El apartado 1 del artculo79 de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada queda redactado como sigue:

1. La reduccin del capital social podr tener por finalidad la restitucin de aportaciones o el restablecimiento del equilibrio entre el capital y el patrimonio neto de la sociedad disminuido por consecuencia de prdidas.

Apartado tres.—El apartado 1 del artculo82 de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada queda redactado como sigue:

1. No se podr reducir el capital para restablecer el equilibrio entre el capital y el patrimonio neto disminuido por consecuencia de prdidas, en tanto que la sociedad cuente con cualquier clase de reservas.

Apartado cuatro.—El apartado 1.e) del artculo104 de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada queda redactado como sigue:

e) Por consecuencia de prdidas que dejen reducido el patrimonio neto a una cantidad inferior a la mitad del capital social, a no ser que ste se aumente o se reduzca en la medida suficiente, y siempre que no sea procedente solicitar la declaracin de concurso conforme a lo dispuesto en la Ley22/2003, de 9 de julio, Concursal.

Apartado cinco.—El apartado 1.a) del artculo142 de la Ley de Sociedades de Responsabilidad Limitada queda redactado como sigue:

a) Por consecuencia de prdidas que dejen reducido el patrimonio neto a una cantidad inferior a la mitad del capital social durante al menos seis meses, a no ser que se restablezca el patrimonio neto en dicho plazo.

Disposicin adicional primera. Modelos de cuentas anuales consolidadas.

Las cuentas anuales consolidadas que se formulen de acuerdo con las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por Reglamentos de la Unin Europea, debern depositarse en el Registro Mercantil utilizando los modelos que se aprueben mediante Orden del Ministerio de Justicia.

Disposicin adicional segunda. Informacin en memoria y consolidacin del sector pblico.

1. La obligacin de incluir la informacin establecida en la indicacin decimocuarta del artculo200 de la Ley de Sociedades Annimas no ser aplicable a las sociedades dependientes de la Administracin General del Estado, Comunidades Autnomas o Entidades Locales.

2. Las entidades pblicas empresariales y otras entidades del sector pblico estatal, con excepcin de las sociedades mercantiles estatales, sometidas a la normativa mercantil en materia contable, que, dominando a otras entidades sometidas a dicha normativa, formen un grupo de acuerdo con los criterios previstos en la seccin1. del captulo 1 de las Normas para la Formulacin de Cuentas Anuales Consolidadas, aprobadas por Real Decreto 1815/1991, de 20 de diciembre, formularn sus cuentas anuales consolidadas a efectos de la elaboracin de la Cuenta General del Estado, con arreglo a los criterios establecidos en dichas Normas.

Disposicin adicional tercera. Modificacin de la letra d) del artculo20 del Real Decreto-Ley 7/1996, de 7 de junio, sobre Medidas urgentes de carcter fiscal y de fomento y liberalizacin de la actividad econmica.

d) Los prstamos participativos se considerarn patrimonio neto a los efectos de reduccin de capital y liquidacin de sociedades previstas en la legislacin mercantil.

Disposicin adicional cuarta. Modificacin de la Ley 27/1999, de 16 de julio, de Cooperativas, con la siguiente redaccin:

La Ley 27/1999, de 16 de julio, de Cooperativas queda modificada como sigue:

Uno. El apartado 1 del artculo45 queda redactado del siguiente modo:

1. El capital social estar constituido por las aportaciones obligatorias y voluntarias de los socios, que podrn ser:

a) aportaciones con derecho de reembolso en caso de baja.

b) aportaciones cuyo reembolso en caso de baja pueda ser rehusado incondicionalmente por el Consejo Rector.

La transformacin obligatoria de las aportaciones con derecho de reembolso en caso de baja en aportaciones cuyo reembolso pueda ser rehusado incondicionalmente por el Consejo Rector, o la transformacin inversa, requerir el acuerdo de la Asamblea General, adoptado por la mayora exigida para la modificacin de los estatutos. El socio disconforme podr darse de baja, calificndose sta como justificada.

Los estatutos podrn prever que cuando en un ejercicio econmico el importe de la devolucin de las aportaciones supere el porcentaje de capital social que en ellos se establezca, los nuevos reembolsos estn condicionados al acuerdo favorable del Consejo Rector. El socio que hubiese salvado expresamente su voto o estuviese ausente o disconforme con el establecimiento o disminucin de este porcentaje podr darse de baja, calificndose sta como justificada. Para este supuesto se aplicarn tambin los artculos48.4, 51.6 y 7 y 75.3 de esta Ley.

Dos. Se aade un nuevo apartado 4 al artculo48 en los siguientes trminos:

4. Si la Asamblea General acuerda devengar intereses para las aportaciones al capital social o repartir retornos, las aportaciones previstas en el artculo45.1.b) de los socios que hayan causado baja en la cooperativa y cuyo reembolso haya sido rehusado por el Consejo Rector, tendrn preferencia para percibir la remuneracin que se establezca en los estatutos, sin que el importe total de las remuneraciones al capital social pueda ser superior a los resultados positivos del ejercicio.

Tres. El artculo51 queda redactado del siguiente modo:

1. Los estatutos regularn el reembolso de las aportaciones al capital social en caso de baja en la cooperativa. La liquidacin de estas aportaciones se har segn el balance de cierre del ejercicio en el que se produzca la baja, sin que se puedan efectuar deducciones, salvo las sealadas en los puntos 2 y 3 de este artculo.

2. Del valor acreditado de las aportaciones se deducirn las prdidas imputadas e imputables al socio, reflejadas en el balance de cierre del ejercicio en el que se produzca la baja, ya correspondan a dicho ejercicio o provengan de otros anteriores y estn sin compensar. El Consejo Rector tendr un plazo de tres meses desde la fecha de la aprobacin de las cuentas del ejercicio en el que haya causado baja el socio, para proceder a efectuar el clculodel importe a retornar de sus aportaciones al capital social, que le deber ser comunicado. El socio disconforme con el acuerdo de la liquidacin efectuada por el Consejo Rector podr impugnarlo por el mismo procedimiento previsto en el artculo17.5 o, en su caso, el que establezcan los Estatutos.

3. En el caso de baja no justificada por incumplimiento del perodo de permanencia mnimo, a que se hace referencia en el artculo17.3 de la presente Ley, se podr establecer una deduccin sobre el importe resultante de la liquidacin de las aportaciones obligatorias, una vez efectuados los ajustes sealados en el punto anterior. Los estatutos fijarn el porcentaje a deducir, sin que ste pueda superar el treinta por ciento.

4. Una vez acordada por el Consejo Rector la cuanta del reembolso de las aportaciones, sta no ser susceptible de actualizacin, pero dar derecho a percibir el inters legal del dinero, que deber abonarse anualmente junto con, al menos, una quinta parte de la cantidad a reembolsar.

5. El plazo para hacer efectivo el reembolso no podr exceder de cinco aos a partir de la fecha de la baja. En caso de fallecimiento del socio, el plazo de reembolso a los causahabientes no podr ser superior a un ao desde que el hecho causante se ponga en conocimiento de la cooperativa.

Para las aportaciones previstas en el artculo45.1.b) los plazos sealados en el prrafo anterior se computarn a partir de la fecha en la que el Consejo Rector acuerde el reembolso.

6. Cuando los titulares de aportaciones previstas en el artculo45.1.b) hayan causado baja, el reembolso que, en su caso, acuerde el Consejo Rector se efectuar por orden de antigedad de las solicitudes de reembolso o, cuando no haya tal solicitud, por orden de antigedad de la fecha de la baja.

7. En caso de ingreso de nuevos socios los estatutos podrn prever que las aportaciones al capital social de los nuevos socios debern preferentemente efectuarse mediante la adquisicin de las aportaciones previstas en el artculo45.1.b) cuyo reembolso hubiese sido solicitado por baja de sus titulares. Esta adquisicin se producir por orden de antigedad de las solicitudes de reembolso de este tipo de aportaciones y, en caso de solicitudes de igual fecha, la adquisicin se distribuir en proporcin al importe de las aportaciones.

Cuatro. Se aade un nuevo apartado 3 al artculo75 en los siguientes trminos:

3. Mientras no se reembolsen las aportaciones previstas en el artculo45.1.b) los titulares que hayan causado baja y solicitado el reembolso participarn en la adjudicacin del haber social una vez satisfecho el importe del Fondo de Educacin y Promocin y antes del reintegro de las restantes aportaciones a los socios.

Cinco. Se aade un nuevo apartado 3 al artculo85 en los siguientes trminos:

3. En el supuesto de que los socios que causen baja obligatoria sean titulares de las aportaciones previstas en el artculo45.1.b) y la cooperativa no acuerde su reembolso inmediato, los socios que permanezcan en la cooperativa debern adquirir estas aportaciones en el plazo mximo de seis meses a partir de la fecha de la baja, en los trminos que acuerde la Asamblea General.

Disposicin adicional quinta. Modificacin del apartado4 del artculo8 de la Ley 19/1988, de 12 de julio, de Auditora de Cuentas.

El apartado 4 del artculo8 de la Ley 19/1988, de 12 de julio, de Auditora de Cuentas, queda redactado como sigue:

4. Los auditores sern contratados por un periodo inicial que no podr ser inferior a tres aos ni superior a nueve a contar desde la fecha en que se inicie el primer ejercicio a auditar, pudiendo ser contratados por periodos mximos de tres aos una vez que haya finalizado el periodo inicial. Durante el periodo inicial, o antes de que finalice cada uno de los trabajos para los que fueron contratados una vez finalizado el periodo inicial, no podr rescindirse el contrato sin que medie justa causa.

Disposicin adicional sexta. Modificacin de los apartados 1 y 3 del artculo204 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas.

Los apartados 1 y 3 del artculo204 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas quedan redactados como sigue:

1. Las personas que deben ejercer la auditora de cuentas sern nombradas por la junta general antes de que finalice el ejercicio a auditar, por un perodo de tiempo inicial, que no podr ser inferior a tres aos ni superior a nueve a contar desde la fecha en que se inicie el primer ejercicio a auditar, pudiendo ser reelegidas por la junta general por perodos mximos de tres aos una vez que haya finalizado el perodo inicial.

3. La junta general no podr revocar a los auditores antes de que finalice el periodo inicial para el que fueron nombrados, o antes de que finalice cada uno de los trabajos para los que fueron contratados una vez finalizado el periodo inicial, a no ser que medie justa causa.

Disposicin adicional sptima. Modificacin del Texto Refundido de la Ley del Catastro Inmobiliario, aprobado por el Real Decreto Legislativo 1/2004, de 5 de marzo, y del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, aprobado por el Real Decreto Legislativo 2/2004, de 5 de marzo.

Se modifican los textos refundidos de la Ley del Catastro Inmobiliario y de la Ley reguladora de las Haciendas Locales en los siguientes trminos:

Uno. Se incorpora un nuevo apartado 3 en el artculo8 del Texto Refundido de la Ley del Catastro Inmobiliario con la siguiente redaccin:

3. A efectos de la inscripcin de estos inmuebles en el Catastro y de su valoracin no se excluir la maquinaria integrada en las instalaciones, ni aqulla que forme parte fsicamente de las mismas o que est vinculada funcionalmente a ellas.

Dos. Se deroga el apartado 4 del artculo67 del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, al tiempo que los actuales apartados 2 y 3 pasan a numerarse como apartados 3 y 4 y se incorpora un nuevo apartado 2 con la siguiente redaccin:

2. Tratndose de bienes inmuebles de caractersticas especiales, la reduccin en la base imponible nicamente proceder cuando el valor catastral resultante de la aplicacin de una nueva Ponencia de valores especial supere el doble del que, como inmueble de esa clase, tuviera previamente asignado. En defecto de este valor, se tomar como tal el40 por ciento del que resulte de la nueva Ponencia.

Tres. Se aade un ltimo prrafo al apartado 4 del artculo68 del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, con la siguiente redaccin:

No obstante, tratndose de bienes inmuebles de caractersticas especiales el componente individual de la reduccin ser, en cada ao, la diferencia positiva entre el nuevo valor catastral que corresponda al inmueble en el primer ejercicio de su vigencia y el doble del valor a que se refiere el artculo67.2 que, a estos efectos, se tomar como valor base.

Cuatro. Se ampla hasta el 31 de diciembre de 2007 el plazo para la aprobacin y publicacin de las ponencias de valores especiales previsto en el apartado 2 de la disposicin transitoria primera del Texto Refundido de la Ley del Catastro Inmobiliario, sin perjuicio de que, a efectos de la notificacin individual de los valores catastrales resultantes y de las correspondientes bases liquidables, deba estarse a lo dispuesto por la disposicin transitoria novena de la Ley 36/2006, de 29 de noviembre, de medidas para la prevencin del fraude fiscal.

Disposicin adicional octava. Modificacin del Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo.

1. Con efectos para los perodos impositivos que se inicien a partir de 1 de enero de 2008, se introducen las siguientes modificaciones en el Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo:

Uno. Se da nueva redaccin al artculo11 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo11. Correcciones de valor: amortizaciones.

1. Sern deducibles las cantidades que, en concepto de amortizacin del inmovilizado material, intangible y de las inversiones inmobiliarias, correspondan a la depreciacin efectiva que sufran los distintos elementos por funcionamiento, uso, disfrute u obsolescencia.

Se considerar que la depreciacin es efectiva cuando:

a) Sea el resultado de aplicar los coeficientes de amortizacin lineal establecidos en las tablas de amortizacin oficialmente aprobadas.

b) Sea el resultado de aplicar un porcentaje constante sobre el valor pendiente de amortizacin.

El porcentaje constante se determinar ponderando el coeficiente de amortizacin lineal obtenido a partir del perodo de amortizacin segn tablas de amortizacin oficialmente aprobadas, por los siguientes coeficientes:

1. 1,5, si el elemento tiene un perodo de amortizacin inferior a cinco aos.

2. 2, si el elemento tiene un perodo de amortizacin igual o superior a cinco aos e inferior a ocho aos.

3. 2,5, si el elemento tiene un perodo de amortizacin igual o superior a ocho aos.

El porcentaje constante no podr ser inferior al11 por ciento.

Los edificios, mobiliario y enseres no podrn acogerse a la amortizacin mediante porcentaje constante.

c) Sea el resultado de aplicar el mtodo de los nmeros dgitos.

La suma de dgitos se determinar en funcin del perodo de amortizacin establecido en las tablas de amortizacin oficialmente aprobadas.

Los edificios, mobiliario y enseres no podrn acogerse a la amortizacin mediante nmeros dgitos.

d) Se ajuste a un plan formulado por el sujeto pasivo y aceptado por la Administracin tributaria.

e) El sujeto pasivo justifique su importe.

Reglamentariamente se aprobarn las tablas de amortizacin y el procedimiento para la resolucin del plan a que se refiere el prrafo d).

2. Podrn amortizarse libremente:

a) Los elementos del inmovilizado material, intangible e inversiones inmobiliarias de las sociedades annimas laborales y de las sociedades limitadas laborales afectos a la realizacin de sus actividades, adquiridos durante los cinco primeros aos a partir de la fecha de su calificacin como tales.

b) Los activos mineros en los trminos establecidos en el artculo97.

c) Los elementos del inmovilizado material e intangible, excluidos los edificios, afectos a las actividades de investigacin y desarrollo.

Los edificios podrn amortizarse, por partes iguales, durante un perodo de 10 aos, en la parte que se hallen afectos a las actividades de investigacin y desarrollo.

d) Los gastos de investigacin y desarrollo activados como inmovilizado intangible, excluidas las amortizaciones de los elementos que disfruten de libertad de amortizacin.

e) Los elementos del inmovilizado material o intangible de las entidades que tengan la calificacin de explotaciones asociativas prioritarias de acuerdo con lo dispuesto en la Ley 19/1995, de 4 de julio, de modernizacin de las explotaciones agrarias, adquiridos durante los cinco primeros aos a partir de la fecha de su reconocimiento como explotacin prioritaria.

Las cantidades aplicadas a la libertad de amortizacin incrementarn la base imponible con ocasin de la amortizacin o transmisin de los elementos que disfrutaron de aqulla.

3. Siempre que el importe a pagar por el ejercicio de la opcin de compra o renovacin, en el caso de cesin de uso de activos con dicha opcin, sea inferior al importe resultante de minorar el valor del activo en la suma de las cuotas de amortizacin mximas que corresponderan a ste dentro del tiempo de duracin de la cesin, la operacin se considerar como arrendamiento financiero.

Cuando el activo haya sido objeto de previa transmisin por parte del cesionario al cedente, la operacin se considerar como un mtodo de financiacin y el cesionario continuar la amortizacin de aqul en idnticas condiciones y sobre el mismo valor anterior a la transmisin.

Los activos a que hace referencia este apartado podrn tambin amortizarse libremente en los supuestos previstos en el apartado anterior.

4. Sern deducibles con el lmite anual mximo de la dcima parte de su importe, las dotaciones para la amortizacin del inmovilizado intangible con vida til definida, siempre que se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que se haya puesto de manifiesto en virtud de una adquisicin a ttulo oneroso.

b) Que la entidad adquirente y transmitente no formen parte de un grupo de sociedades segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas. Si ambas entidades forman parte de un grupo, la deduccin se aplicar respecto del precio de adquisicin del inmovilizado satisfecho por la entidad transmitente cuando lo hubiera adquirido de personas o entidades no vinculadas.

Las dotaciones para la amortizacin del inmovilizado intangible que no cumplan los requisitos previstos en los prrafos a) y b) anteriores sern deducibles si se prueba que responden a una prdida irreversible de aqul.

Dos. Se da nueva redaccin al artculo12 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo12. Correcciones de valor: prdida por deterioro del valor de los elementos patrimoniales.

1. Sern deducibles las prdidas por deterioro de los fondos editoriales, fonogrficos y audiovisuales de las entidades que realicen la correspondiente actividad productora, una vez transcurridos dos aos desde la puesta en el mercado de las respectivas producciones. Antes del transcurso de dicho plazo, tambin podrn ser deducibles si se probara el deterioro.

2. Sern deducibles las prdidas por deterioro de los crditos derivadas de las posibles insolvencias de los deudores, cuando en el momento del devengo del impuesto concurra alguna de las siguientes circunstancias:

a) Que haya transcurrido el plazo de seis meses desde el vencimiento de la obligacin.

b) Que el deudor est declarado en situacin de concurso.

c) Que el deudor est procesado por el delito de alzamiento de bienes.

d) Que las obligaciones hayan sido reclamadas judicialmente o sean objeto de un litigio judicial o procedimiento arbitral de cuya solucin dependa su cobro.

No sern deducibles las prdidas respecto de los crditos que seguidamente se citan, excepto que sean objeto de un procedimiento arbitral o judicial que verse sobre su existencia o cuanta:

1. Los adeudados o afianzados por entidades de derecho pblico.

2. Los afianzados por entidades de crdito o sociedades de garanta recproca.

3. Los garantizados mediante derechos reales, pacto de reserva de dominio y derecho de retencin, excepto en los casos de prdida o envilecimiento de la garanta.

4. Los garantizados mediante un contrato de seguro de crdito o caucin.

5. Los que hayan sido objeto de renovacin o prrroga expresa.

No sern deducibles las prdidas para la cobertura del riesgo derivado de las posibles insolvencias de personas o entidades vinculadas con el acreedor, salvo en el caso de insolvencia judicialmente declarada, ni las prdidas basadas en estimaciones globales del riesgo de insolvencias de clientes y deudores.

Reglamentariamente se establecern las normas relativas a las circunstancias determinantes del riesgo derivado de las posibles insolvencias de los deudores de las entidades financieras y las concernientes al importe de las prdidas para la cobertura del citado riesgo.

3. La deduccin en concepto de prdidas por deterioro de los valores representativos de la participacin en el capital de entidades que no coticen en un mercado regulado no podr exceder de la diferencia entre el valor de los fondos propios al inicio y al cierre del ejercicio, debiendo tenerse en cuenta las aportaciones o devoluciones de aportaciones realizadas en l. Este mismo criterio se aplicar a las participaciones en el capital de entidades del grupo, multigrupo y asociadas en los trminos de la legislacin mercantil.

Para determinar la diferencia a que se refiere el prrafo anterior, se tomarn los valores al cierre del ejercicio siempre que se recojan en los balances formulados o aprobados por el rgano competente.

No sern deducibles las prdidas por deterioro correspondientes a la participacin en entidades residentes en pases o territorios considerados como parasos fiscales, excepto que dichas entidades consoliden sus cuentas con las de la entidad que realiza el deterioro en el sentido del artculo42 del Cdigo de Comercio.

4. Sern deducibles las prdidas por deterioro de valores representativos de deuda admitidos a cotizacin en mercados regulados, con el lmite de la prdida global, computadas las variaciones de valor positivas y negativas, sufrida en el perodo impositivo por el conjunto de esos valores posedos por el sujeto pasivo admitidos a cotizacin en dichos mercados.

No sern deducibles las prdidas por deterioro de valores que tengan un valor cierto de reembolso que no estn admitidos a cotizacin en mercados regulados o que estn admitidos a cotizacin en mercados regulados situados en pases o territorios considerados como parasos fiscales.

5. Cuando se adquieran valores representativos de la participacin en fondos propios de entidades no residentes en territorio espaol, cuyas rentas puedan acogerse a la exencin establecida en el artculo21 de esta Ley, el importe de la diferencia entre el precio de adquisicin de la participacin y el patrimonio neto de la entidad participada a la fecha de adquisicin, en proporcin a esa participacin, se imputar a los bienes y derechos de la entidad no residente en territorio espaol, aplicando el mtodo de integracin global establecido en el artculo46 del Cdigo de Comercio y dems normas de desarrollo, y la parte de la diferencia que no hubiera sido imputada ser deducible de la base imponible, con el lmite anual mximo de la veinteava parte de su importe, salvo que se hubiese incluido en la base de la deduccin del artculo37 de esta Ley, sin perjuicio de lo establecido con la normativa contable de aplicacin.

La deduccin de esta diferencia ser compatible, en su caso, con las prdidas por deterioro a que se refiere el apartado 3 de este artculo.

6. Ser deducible el precio de adquisicin originario del inmovilizado intangible correspondiente a fondos de comercio, con el lmite anual mximo de la veinteava parte de su importe, siempre que se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que se haya puesto de manifiesto en virtud de una adquisicin a ttulo oneroso.

b) Que la entidad adquirente y transmitente no formen parte de un grupo de sociedades segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas. Si ambas entidades forman parte de un grupo, la deduccin se aplicar respecto del precio de adquisicin del fondo de comercio satisfecho por la entidad transmitente cuando lo hubiera adquirido de personas o entidades no vinculadas.

c) Que se haya dotado una reserva indisponible, al menos, por el importe fiscalmente deducible, en los trminos establecidos en la legislacin mercantil. Caso de no poderse dotar dicha reserva, la deduccin est condicionada a que se dote la misma con cargo a los primeros beneficios de ejercicios siguientes.

Esta deduccin no est condicionada a su imputacin contable en la cuenta de prdidas y ganancias. Las cantidades deducidas minorarn, a efectos fiscales, el valor del fondo de comercio.

7. Cuando se cumplan los requisitos previstos en los prrafos a) y b) del apartado anterior sern deducibles con el lmite anual mximo de la dcima parte de su importe el inmovilizado intangible con vida til indefinida.

Esta deduccin no est condicionada a su imputacin contable en la cuenta de prdidas y ganancias. Las cantidades deducidas minorarn, a efectos fiscales, el valor del inmovilizado.

Tres. Se da nueva redaccin al artculo13 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo13. Provisiones.

1. No sern deducibles los siguientes gastos:

a) Los derivados de obligaciones implcitas o tcitas.

b) Los relativos a retribuciones y otras prestaciones al personal. No obstante, sern deducibles las contribuciones de los promotores de planes de pensiones regulados en el Texto Refundido de la Ley de Regulacin de los Planes y Fondos de Pensiones, aprobado por Real Decreto Legislativo 1/2002, de 29 de noviembre. Dichas contribuciones se imputarn a cada partcipe en la parte correspondiente, salvo las realizadas de manera extraordinaria por aplicacin del artculo5.3.d) del citado Texto Refundido de la Ley de Regulacin de los Planes y Fondos de Pensiones. Sern igualmente deducibles las contribuciones para la cobertura de contingencias anlogas a las de los planes de pensiones, siempre que se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que sean imputadas fiscalmente a las personas a quienes se vinculen las prestaciones.

b) Que se transmita de forma irrevocable el derecho a la percepcin de las prestaciones futuras.

c) Que se transmita la titularidad y la gestin de los recursos en que consistan dichas contribuciones.

Asimismo, sern deducibles las contribuciones efectuadas por las empresas promotoras previstas en la Directiva 2003/41/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 3 de junio de 2003, relativa a las actividades y la supervisin de fondos de pensiones de empleo, siempre que se cumplan los requisitos regulados en las letras a), b) y c), y las contingencias cubiertas sean las previstas en el artculo8.6 del Texto Refundido de la Ley de Regulacin de los Planes y Fondos de Pensiones.

c) Los concernientes a los costes de cumplimiento de contratos que excedan a los beneficios econmicos que se esperan recibir de los mismos.

d) Los derivados de reestructuraciones, excepto si se refieren a obligaciones legales o contractuales y no meramente tcitas.

e) Los relativos al riesgo de devoluciones de ventas.

f) Los de personal que se correspondan con pagos basados en instrumentos de patrimonio, utilizados como frmula de retribucin a los empleados, tanto si se satisface en efectivo o mediante la entrega de dichos instrumentos.

2. Los gastos correspondientes a actuaciones medioambientales sern deducibles cuando se correspondan a un plan formulado por el sujeto pasivo y aceptado por la Administracin tributaria. Reglamentariamente se establecer el procedimiento para la resolucin de los planes que se formulen.

3. Los gastos que, de conformidad con los dos apartados anteriores, no hubieran resultado fiscalmente deducibles, se integrarn en la base imponible del perodo impositivo en el que se aplique la provisin a su finalidad.

4. Los gastos relativos a las provisiones tcnicas realizadas por las entidades aseguradoras, sern deducibles hasta el importe de las cuantas mnimas establecidas por las normas aplicables.

La dotacin a la provisin para primas o cuotas pendientes de cobro ser incompatible, para los mismos saldos, con la dotacin para la cobertura de posibles insolvencias de deudores.

5. Sern deducibles los gastos relativos a las provisiones tcnicas efectuados por las sociedades de garanta recproca, con cargo a su cuenta de prdidas y ganancias, hasta que el mencionado fondo alcance la cuanta mnima obligatoria a que se refiere el artculo9 de la Ley 1/1994, de 11 de marzo, sobre Rgimen Jurdico de las Sociedades de Garanta Recproca. Las dotaciones que excedan las cuantas obligatorias sern deducibles en un 75 por ciento.

No se integrarn en la base imponible las subvenciones otorgadas por las Administraciones pblicas a las sociedades de garanta recproca ni las rentas que se deriven de dichas subvenciones, siempre que unas y otras se destinen al fondo de provisiones tcnicas. Lo previsto en este apartado tambin se aplicar a las sociedades de reafianzamiento en cuanto a las actividades que de acuerdo con lo previsto en el artculo11 de la Ley 1/1994, sobre Rgimen Jurdico de las Sociedades de Garanta Recproca, han de integrar necesariamente su objeto social.

6. Los gastos inherentes a los riesgos derivados de garantas de reparacin y revisin, sern deducibles hasta el importe necesario para determinar un saldo de la provisin no superior al resultado de aplicar a las ventas con garantas vivas a la conclusin del perodo impositivo el porcentaje determinado por la proporcin en que se hubieran hallado los gastos realizados para hacer frente a las garantas habidas en el perodo impositivo y en los dos anteriores en relacin a las ventas con garantas realizadas en dichos perodos impositivos.

Lo dispuesto en el prrafo anterior tambin se aplicar a las dotaciones para la cobertura de gastos accesorios por devoluciones de ventas.

Las entidades de nueva creacin tambin podrn deducir las dotaciones a que hace referencia el prrafo primero, mediante la fijacin del porcentaje referido en ste respecto de los gastos y ventas realizados en los perodos impositivos que hubieren transcurrido.

Cuatro. Se da nueva redaccin a los apartados 1 y 9 del artculo15 que quedarn redactados de la siguiente manera:

1. Los elementos patrimoniales se valorarn de acuerdo con los criterios establecidos en el Cdigo de Comercio. No obstante, las variaciones de valor originadas por aplicacin del criterio del valor razonable no tendrn efectos fiscales mientras no deban imputarse a la cuenta de prdidas y ganancias.

El importe de las revalorizaciones contables no se integrar en la base imponible, excepto cuando se lleven a cabo en virtud de normas legales o reglamentarias que obliguen a incluir su importe en la cuenta de prdidas y ganancias. El importe de la revalorizacin no integrada en la base imponible no determinar un mayor valor, a efectos fiscales, de los elementos revalorizados.

9. A los efectos de integrar en la base imponible las rentas positivas obtenidas en la transmisin de elementos patrimoniales del inmovilizado o de estos elementos que hayan sido clasificados como activos no corrientes mantenidos para la venta, que tengan la naturaleza de bienes inmuebles, se deducir el importe de la depreciacin monetaria producida desde el da 1 de enero de 1983, calculada de acuerdo con las siguientes reglas:

a) Se multiplicar el precio de adquisicin o coste de produccin de los bienes inmuebles transmitidos y las amortizaciones acumuladas relativas a aqullos por los coeficientes que se establezcan en la correspondiente Ley de Presupuestos Generales del Estado.

b) La diferencia entre las cantidades determinadas por la aplicacin de lo establecido en el prrafo anterior se minorar en el valor contable del elemento patrimonial transmitido.

c) La cantidad resultante de dicha operacin se multiplicar por un coeficiente determinado por:

1. En el numerador: el patrimonio neto.

2. En el denominador: el patrimonio neto ms pasivo total menos los derechos de crdito y la tesorera.

Las magnitudes determinantes del coeficiente sern las habidas durante el tiempo de tenencia del elemento patrimonial transmitido o en los cinco ejercicios anteriores a la fecha de la transmisin, si este ltimo plazo fuere menor, a eleccin del sujeto pasivo.

Lo previsto en este prrafo no se aplicar cuando el coeficiente sea superior a 0,4.

Cinco. Se suprime el apartado 10 del artculo15.

Seis. Se da nueva redaccin al apartado 3 del artculo16 que quedar redactado de la siguiente manera:

3. Se considerarn personas o entidades vinculadas las siguientes:

a) Una entidad y sus socios o partcipes.

b) Una entidad y sus consejeros o administradores.

c) Una entidad y los cnyuges o personas unidas por relaciones de parentesco, en lnea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado de los socios o partcipes, consejeros o administradores.

d) Dos entidades que pertenezcan a un grupo.

e) Una entidad y los socios o partcipes de otra entidad, cuando ambas entidades pertenezcan a un grupo.

f) Una entidad y los consejeros o administradores de otra entidad, cuando ambas entidades pertenezcan a un grupo.

g) Una entidad y los cnyuges o personas unidas por relaciones de parentesco, en lnea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado de los socios o partcipes de otra entidad cuando ambas entidades pertenezcan a un grupo.

h) Una entidad y otra entidad participada por la primera indirectamente en, al menos, el 25 por ciento del capital social o de los fondos propios.

i) Dos entidades en las cuales los mismos socios, partcipes o sus cnyuges, o personas unidas por relaciones de parentesco, en lnea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado, participen, directa o indirectamente en, al menos, el 25 por ciento del capital social o los fondos propios.

j) Una entidad residente en territorio espaol y sus establecimientos permanentes en el extranjero.

k) Una entidad no residente en territorio espaol y sus establecimientos permanentes en el mencionado territorio.

l) Dos entidades que forman parte de un grupo que tribute en el rgimen de los grupos de sociedades cooperativas.

En los supuestos en los que la vinculacin se defina en funcin de la relacin socios o partcipes-entidad, la participacin deber ser igual o superior al 5 por ciento, o al 1 por ciento si se trata de valores admitidos a negociacin en un mercado regulado. La mencin a los administradores incluir a los de derecho y a los de hecho.

Existe grupo cuando una entidad ostente o pueda ostentar el control de otra u otras segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de su residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas.

Siete. Se da nueva redaccin a los apartados 2, 3, 5 y6 del artculo19 que quedarn redactados de la siguiente manera:

2. La eficacia fiscal de los criterios de imputacin temporal de ingresos y gastos, distintos de los previstos en el apartado anterior, utilizados excepcionalmente por el sujeto pasivo para conseguir la imagen fiel del patrimonio de la situacin financiera y de los resultados, de acuerdo con lo previsto en los artculos34.4 y 38.i) del Cdigo de Comercio, estar supeditada a la aprobacin por la Administracin tributaria, en la forma que reglamentariamente se determine.

3. No sern fiscalmente deducibles los gastos que no se hayan imputado contablemente en la cuenta de prdidas y ganancias o en una cuenta de reservas si as lo establece una norma legal o reglamentaria, a excepcin de lo previsto respecto de los elementos patrimoniales que puedan amortizarse libremente.

Los ingresos y los gastos imputados contablemente en la cuenta de prdidas y ganancias o en una cuenta de reservas en un perodo impositivo distinto de aquel en el que proceda su imputacin temporal, segn lo previsto en los apartados anteriores, se imputarn en el perodo impositivo que corresponda de acuerdo con lo establecido en dichos apartados. No obstante, tratndose de gastos imputados contablemente en dichas cuentas en un perodo impositivo posterior a aquel en el que proceda su imputacin temporal o de ingresos imputados en la cuenta de prdidas y ganancias en un perodo impositivo anterior, la imputacin temporal de unos y otros se efectuar en el perodo impositivo en el que se haya realizado la imputacin contable, siempre que de ello no se derive una tributacin inferior a la que hubiere correspondido por aplicacin de las normas de imputacin temporal prevista en los apartados anteriores.

5. Los gastos por provisiones y fondos internos para la cobertura de contingencias idnticas o anlogas a las que son objeto del Texto Refundido de la Ley de Regulacin de los Planes y Fondos de Pensiones, sern imputables en el perodo impositivo en que se abonen las prestaciones. La misma regla se aplicar respecto de las contribuciones para la cobertura de contingencias anlogas a la de los planes de pensiones que no hubieren resultado deducibles.

Asimismo, los gastos de personal liquidados mediante la entrega de instrumentos de patrimonio a que se refiere el prrafo f) del apartado 1 del artculo12 de esta Ley, sern deducibles en el perodo impositivo en que se entreguen dichos instrumentos.

6. La reversin del deterioro del valor de los elementos patrimoniales que hayan sido objeto de una correccin valorativa por deterioro se imputar en el perodo impositivo en el que se haya producido dicha reversin, sea en la entidad que practic la correccin o en otra vinculada con ella. La misma regla se aplicar en el supuesto de prdidas derivadas de la transmisin de elementos patrimoniales del inmovilizado que hubieren sido nuevamente adquiridos dentro de los seis meses siguientes a la fecha en que se transmitieron.

Ocho. Se aade el artculo23 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo23. Reduccin de ingresos procedentes de determinados activos intangibles.

1. Los ingresos procedentes de la cesin del derecho de uso o de explotacin de patentes, dibujos o modelos, planos, frmulas o procedimientos secretos, de derechos sobre informaciones relativas a experiencias industriales, comerciales o cientficas, se integrarn en la base imponible en un 50 por ciento de su importe, cuando se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que la entidad cedente haya creado los activos objeto de cesin.

b) Que el cesionario utilice los derechos de uso o de explotacin en el desarrollo de una actividad econmica y que los resultados de esa utilizacin no se materialicen en la entrega de bienes o prestacin de servicios por el cesionario que generen gastos fiscalmente deducibles en la entidad cedente, siempre que, en este ltimo caso, dicha entidad est vinculada con el cesionario.

c) Que el cesionario no resida en un pas o territorio de nula tributacin o considerado como paraso fiscal.

d) Cuando un mismo contrato de cesin incluya prestaciones accesorias de servicios, deber diferenciarse en dicho contrato la contraprestacin correspondiente a los mismos.

e) Que la entidad disponga de los registros contables necesarios para poder determinar los ingresos y gastos, directos e indirectos, correspondientes a los activos objeto de cesin.

2. La reduccin no se aplicar a partir del perodo impositivo siguiente a aquel en que los ingresos procedentes de la cesin de cada activo, computados desde el inicio de la misma y que hayan tenido derecho a la reduccin, superen el coste del activo creado, multiplicado por seis.

3. Esta reduccin deber tenerse en cuenta a efectos de la determinacin del importe de la cuota ntegra a que se refiere el artculo31.1.b) de esta Ley.

4. Tratndose de entidades que tributen en el rgimen de consolidacin fiscal, los ingresos y gastos derivados de la cesin, no sern objeto de eliminacin para determinar la base imponible del grupo fiscal.

5. En ningn caso darn derecho a la reduccin los ingresos procedentes de la cesin del derecho de uso o de explotacin de marcas, obras literarias, artsticas o cientficas, incluidas las pelculas cinematogrficas, de derechos personales susceptibles de cesin, como los derechos de imagen, de programas informticos, equipos industriales, comerciales o cientficos, ni de cualquier otro derecho o activo distinto de los sealados en el apartado 1.

Nueve. Se da nueva redaccin al apartado 4 del artculo30 que quedar redactado de la siguiente manera:

4. La deduccin prevista en los apartados anteriores no se aplicar respecto de las siguientes rentas:

a) Las derivadas de la reduccin del capital o de la distribucin de la prima de emisin de acciones o participaciones, sin perjuicio de lo previsto en el ltimo prrafo del apartado anterior.

Cuando conjuntamente con las operaciones referidas en el prrafo anterior se produzca la distribucin de dividendos o participaciones en beneficios, se aplicar la deduccin sobre ellos de acuerdo con las normas establecidas en este artculo.

b) Las previstas en los apartados anteriores, cuando con anterioridad a su distribucin se hubiere producido una reduccin de capital para constituir reservas o compensar prdidas, el traspaso de la prima de emisin a reservas, o una aportacin de los socios para reponer el patrimonio, hasta el importe de la reduccin, traspaso o aportacin.

Lo dispuesto en el prrafo anterior no se aplicar respecto de las rentas distribuidas que se hubieran integrado en la base imponible sin haberse producido respecto de aqullas la compensacin de bases imponibles negativas, excepto que la no compensacin hubiese derivado de lo previsto en el apartado2 del artculo25 de esta Ley.

c) Las distribuidas por el fondo de regulacin de carcter pblico del mercado hipotecario.

d) Los dividendos o participaciones en beneficios que correspondan a acciones o participaciones adquiridas dentro de los dos meses anteriores a la fecha en que aqullos se hubieran satisfecho cuando con posterioridad a esta fecha, dentro del mismo plazo, se produzca una transmisin de valores homogneos.

e) Cuando la distribucin del dividendo o la participacin en beneficios no determine la integracin de renta en la base imponible o cuando dicha distribucin haya producido una prdida por deterioro del valor de la participacin. En este caso la reversin del deterioro del valor de la participacin no se integrar en la base imponible.

Lo dispuesto en el prrafo anterior no se aplicar cuando:

1. El sujeto pasivo pruebe que un importe equivalente a la prdida por deterioro del valor de la participacin se ha integrado en la base imponible del Impuesto sobre Sociedades tributando a alguno de los tipos de gravamen previstos en los apartados1, 2 y 7 del artculo28 o en el artculo114 de esta Ley, en concepto de renta obtenida por las sucesivas entidades propietarias de la participacin con ocasin de su transmisin, y que dicha renta no haya tenido derecho a la deduccin por doble imposicin interna de plusvalas.

En este supuesto, cuando las anteriores entidades propietarias de la participacin hubieren aplicado a las rentas por ellas obtenidas con ocasin de su transmisin la deduccin por reinversin de beneficios extraordinarios, la deduccin ser del 18 por ciento del importe del dividendo o de la participacin en beneficios.

La deduccin se practicar parcialmente cuando la prueba a que se refiere este prrafo e) tenga carcter parcial.

2. El sujeto pasivo pruebe que un importe equivalente al deterioro del valor de la participacin se ha integrado en la base imponible del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas, en concepto de renta obtenida por las sucesivas personas fsicas propietarias de la participacin, con la ocasin de su transmisin. La deduccin se practicar parcialmente cuando la prueba a que se refiere este prrafoe) tenga carcter parcial.

En este supuesto, la deduccin no podr exceder del importe resultante de aplicar al dividendo o a la participacin en beneficios el tipo de gravamen que en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas corresponde a las ganancias patrimoniales integradas en la parte especial de la base imponible o en la del ahorro, para el caso de transmisiones realizadas a partir de 1 de enero de 2007.

f) Los dividendos o participaciones en beneficios correspondientes a entidades de la Zona Especial Canaria procedentes de beneficios que hayan tributado a los tipos indicados en el apartado 8 del artculo28 de esta Ley. A estos efectos, se considerar que las rentas recibidas proceden en primer lugar de dichos beneficios.

Diez. Se da nueva redaccin al apartado 5 del artculo30 que quedar redactado de la siguiente manera:

5. Cuando entre las rentas del sujeto pasivo se computen las derivadas de la transmisin de valores representativos del capital o de los fondos propios de entidades residentes en territorio espaol que tributen al tipo general de gravamen o al tipo del 35 por ciento, se deducir de la cuota ntegra el resultado de aplicar el tipo de gravamen al incremento neto de los beneficios no distribuidos, incluso los que hubieran sido incorporados al capital social, que correspondan a la participacin transmitida, generados por la entidad participada durante el tiempo de tenencia de dicha participacin o al importe de las rentas computadas si ste fuere menor.

Esta deduccin se practicar siempre que se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que, el porcentaje de participacin, directo o indirecto, con anterioridad a la transmisin sea igual o superior al cinco por ciento.

b) Que dicho porcentaje se hubiere posedo de manera ininterrumpida durante el ao anterior al da en que se transmita la participacin.

Cuando, debido a la fecha de adquisicin de la participacin, no pudiera determinarse el importe de los beneficios no distribuidos en la fecha de adquisicin de la participacin, se presumir que el valor de adquisicin se corresponde con los fondos propios.

La aplicacin de la presente deduccin ser incompatible con el diferimiento por reinversin previsto en el artculo21 de la Ley 43/1995, de 27 de diciembre, del Impuesto sobre Sociedades, en la parte correspondiente a la renta que ha disfrutado de la deduccin prevista en el presente apartado.

Lo previsto en el presente apartado tambin se aplicar a las transmisiones de valores representativos del capital de las entidades a que se refiere el prrafo b) del apartado 2 del artculo28 de esta Ley, debiendo aplicarse, a estos efectos, el tipo de gravamen previsto en el referido apartado 2.

La deduccin prevista en este apartado no se aplicar respecto de la parte del incremento neto de los beneficios no distribuidos que corresponda a rentas no integradas en la base imponible de la entidad participada debido a la compensacin de bases imponibles negativas.

Once. Se da nueva redaccin al apartado 5 del artculo32 que quedar redactado de la siguiente manera:

5. No se integrar en la base imponible del sujeto pasivo que percibe los dividendos o la participacin en beneficios la prdida por deterioro del valor de la participacin derivada de la distribucin de los beneficios, cualquiera que sea la forma y el perodo impositivo en que dicha prdida se ponga de manifiesto, excepto que el importe de los citados beneficios haya tributado en Espaa a travs de cualquier transmisin de la participacin.

Doce. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo35 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. Deduccin por actividades de investigacin y desarrollo.

La realizacin de actividades de investigacin y desarrollo dar derecho a practicar una deduccin de la cuota ntegra, en las condiciones establecidas en este apartado.

a) Concepto de investigacin y desarrollo.

Se considerar investigacin a la indagacin original planificada que persiga descubrir nuevos conocimientos y una superior comprensin en el mbito cientfico y tecnolgico, y desarrollo a la aplicacin de los resultados de la investigacin o de cualquier otro tipo de conocimiento cientfico para la fabricacin de nuevos materiales o productos o para el diseo de nuevos procesos o sistemas de produccin, as como para la mejora tecnolgica sustancial de materiales, productos, procesos o sistemas preexistentes.

Se considerar tambin actividad de investigacin y desarrollo la materializacin de los nuevos productos o procesos en un plano, esquema o diseo, as como la creacin de un primer prototipo no comercializable y los proyectos de demostracin inicial o proyectos piloto, siempre que stos no puedan convertirse o utilizarse para aplicaciones industriales o para su explotacin comercial.

Asimismo, se considerar actividad de investigacin y desarrollo el diseo y elaboracin del muestrario para el lanzamiento de nuevos productos. A estos efectos, se entender como lanzamiento de un nuevo producto su introduccin en el mercado y como nuevo producto, aquel cuya novedad sea esencial y no meramente formal o accidental.

Tambin se considerar actividad de investigacin y desarrollo la concepcin de software avanzado, siempre que suponga un progreso cientfico o tecnolgico significativo mediante el desarrollo de nuevos teoremas y algoritmos o mediante la creacin de sistemas operativos y lenguajes nuevos, o siempre que est destinado a facilitar a las personas discapacitadas el acceso a los servicios de la sociedad de la informacin. No se incluyen las actividades habituales o rutinarias relacionadas con el software.

b) Base de la deduccin.

La base de la deduccin estar constituida por el importe de los gastos de investigacin y desarrollo y, en su caso, por las inversiones en elementos de inmovilizado material e intangible excluidos los inmuebles y terrenos.

Se considerarn gastos de investigacin y desarrollo los realizados por el sujeto pasivo, incluidas las amortizaciones de los bienes afectos a las citadas actividades, en cuanto estn directamente relacionados con dichas actividades y se apliquen efectivamente a la realizacin de stas, constando especficamente individualizados por proyectos.

La base de la deduccin se minorar en el 65 por ciento de las subvenciones recibidas para el fomento de dichas actividades e imputables como ingreso en el perodo impositivo.

Los gastos de investigacin y desarrollo correspondientes a actividades realizadas en el exterior tambin podrn ser objeto de la deduccin siempre y cuando la actividad de investigacin y desarrollo principal se efecte en Espaa y no sobrepasen el 25 por ciento del importe total invertido.

Igualmente tendrn la consideracin de gastos de investigacin y desarrollo las cantidades pagadas para la realizacin de dichas actividades en Espaa, por encargo del sujeto pasivo, individualmente o en colaboracin con otras entidades.

Las inversiones se entendern realizadas cuando los elementos patrimoniales sean puestos en condiciones de funcionamiento.

c) Porcentajes de deduccin.

1. El 30 por ciento de los gastos efectuados en el perodo impositivo por este concepto.

En el caso de que los gastos efectuados en la realizacin de actividades de investigacin y desarrollo en el perodo impositivo sean mayores que la media de los efectuados en los dos aos anteriores, se aplicar el porcentaje establecido en el prrafo anterior hasta dicha media, y el 50 por ciento sobre el exceso respecto de sta.

Adems de la deduccin que proceda conforme a lo dispuesto en los prrafos anteriores se practicar una deduccin adicional del 20 por ciento del importe de los siguientes gastos del perodo:

Los gastos de personal de la entidad correspondientes a investigadores cualificados adscritos en exclusiva a actividades de investigacin y desarrollo.

Los gastos correspondientes a proyectos de investigacin y desarrollo contratados con universidades, organismos pblicos de investigacin o centros de innovacin y tecnologa, reconocidos y registrados como tales segn el Real Decreto 2609/1996, de 20 de diciembre, por el que se regulan los centros de innovacin y tecnologa.

2. El 10 por ciento de las inversiones en elementos de inmovilizado material e intangible, excluidos los inmuebles y terrenos, siempre que estn afectos exclusivamente a las actividades de investigacin y desarrollo.

La deduccin establecida en el prrafo anterior ser compatible con la prevista en el artculo42 de esta Ley e incompatible para las mismas inversiones con las restantes deducciones previstas en los dems artculosde este captulo.

Los elementos en que se materialice la inversin debern permanecer en el patrimonio del sujeto pasivo, salvo prdidas justificadas, hasta que cumplan su finalidad especfica en las actividades de investigacin y desarrollo, excepto que su vida til conforme al mtodo de amortizacin, admitido en el prrafo a) del apartado 1 del artculo11, que se aplique, fuese inferior.

Trece. Se da nueva redaccin al apartado 2 del artculo71 que quedar redactado de la siguiente manera:

2. Las eliminaciones y las incorporaciones se realizarn de acuerdo con los criterios establecidos en el artculo46 del Cdigo de Comercio y dems normas de desarrollo.

Catorce. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo79 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. La sociedad dominante deber formular, a efectos fiscales, el balance, la cuenta de prdidas y ganancias, un estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio y un estado de flujos de efectivo consolidados, aplicando el mtodo de integracin global a todas las sociedades que integran el grupo fiscal.

Quince. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo85 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. Los bienes y derechos adquiridos mediante las transmisiones derivadas de las operaciones a las que haya sido de aplicacin el rgimen previsto en el artculoanterior se valorarn, a efectos fiscales, por los mismos valores que tenan en la entidad transmitente antes de realizarse la operacin, mantenindose igualmente la fecha de adquisicin de la entidad transmitente a efectos de aplicar lo dispuesto en el artculo15.9 de esta Ley. Dichos valores se corregirn en el importe de las rentas que hayan tributado efectivamente con ocasin de la operacin.

Diecisis. Se da nueva redaccin al apartado 4 del artculo87 que quedar redactado de la siguiente manera:

4. En el caso de que el socio pierda la cualidad de residente en territorio espaol, se integrar en la base imponible del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas o de este impuesto del perodo impositivo en que se produzca esta circunstancia, la diferencia entre el valor normal de mercado de las acciones o participaciones y el valor a que se refiere el apartado anterior, corregido, en su caso, en el importe de las prdidas por deterioro del valor que hayan sido fiscalmente deducibles.

La parte de deuda tributaria correspondiente a dicha renta podr aplazarse, ingresndose conjuntamente con la declaracin correspondiente al perodo impositivo en el que se transmitan los valores, a condicin de que el sujeto pasivo garantice el pago de aqulla.

Diecisiete. Se da nueva redaccin al apartado 3 del artculo88 que quedar redactado de la siguiente manera:

3. En el caso de que el socio pierda la cualidad de residente en territorio espaol, se integrar en la base imponible del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas o de este impuesto del perodo impositivo en que se produzca esta circunstancia, la diferencia entre el valor normal de mercado de las acciones o participaciones y el valor a que se refiere el apartado anterior, corregido, en su caso, en el importe de las prdidas por deterioro del valor que hayan sido fiscalmente deducibles.

La parte de deuda tributaria correspondiente a dicha renta podr aplazarse, ingresndose conjuntamente con la declaracin correspondiente al perodo impositivo en que se transmitan los valores, a condicin de que el sujeto pasivo garantice el pago de aqulla.

Dieciocho. Se da nueva redaccin al apartado 3 del artculo89 que quedar redactado de la siguiente manera:

3. Los bienes adquiridos se valorarn, a efectos fiscales, de acuerdo con lo establecido en el artculo85 de esta Ley.

No obstante, cuando la entidad adquirente participe en el capital de la entidad transmitente, en al menos, un cinco por ciento, el importe de la diferencia entre el precio de adquisicin de la participacin y su patrimonio neto se imputar a los bienes y derechos adquiridos, aplicando el mtodo de integracin global establecido en el artculo46 del Cdigo de Comercio y dems normas de desarrollo, y la parte de aquella diferencia que no hubiera sido imputada ser fiscalmente deducible de la base imponible, con el lmite anual mximo de la veinteava parte de su importe, siempre que se cumplan los siguientes requisitos:

a) Que la participacin no hubiere sido adquirida a personas o entidades no residentes en territorio espaol o a personas fsicas residentes en territorio espaol, o a una entidad vinculada cuando esta ltima, a su vez, adquiri la participacin a las referidas personas o entidades.

El requisito previsto en este prrafo a) se entender cumplido:

1. Tratndose de una participacin adquirida a personas o entidades no residentes en territorio espaol o a una entidad vinculada con la entidad adquirente que, a su vez, adquiri la participacin de las referidas personas o entidades, cuando el importe de la diferencia mencionada en el prrafo anterior ha tributado en Espaa a travs de cualquier transmisin de la participacin.

Igualmente proceder la deduccin de la indicada diferencia cuando el sujeto pasivo pruebe que un importe equivalente a esta ha tributado efectivamente en otro Estado miembro de la Unin Europea, en concepto de beneficio obtenido con ocasin de la transmisin de la participacin, soportando un gravamen equivalente al que hubiera resultado de aplicar este impuesto, siempre que el transmitente no resida en un pas o territorio considerado como paraso fiscal.

2. Tratndose de una participacin adquirida a personas fsicas residentes en territorio espaol o a una entidad vinculada cuando esta ltima, a su vez, adquiri la participacin de las referidas personas fsicas, cuando se pruebe que la ganancia patrimonial obtenida por dichas personas fsicas se ha integrado en la base imponible del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas.

b) Que la entidad adquirente y la transmitente no formen parte de un grupo de sociedades segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas.

El requisito previsto en este prrafo b) no se aplicar respecto del precio de adquisicin de la participacin satisfecho por la persona o entidad transmitente cuando, a su vez, la hubiese adquirido de personas o entidades no vinculadas residentes en territorio espaol.

Cuando se cumplan los requisitos a) y b) anteriores, la valoracin que resulte de la parte imputada a los bienes del inmovilizado adquirido tendr efectos fiscales, siendo deducible de la base imponible, en el caso de bienes amortizables, la amortizacin contable de dicha parte imputada, en los trminos previstos en el artculo11, siendo igualmente aplicable la deduccin establecida en los apartados 6 y 7 del artculo12 de esta Ley.

Cuando se cumpla el requisito a), pero no se cumpla el establecido en el prrafo b) anterior, las dotaciones para la amortizacin de la diferencia entre el precio de adquisicin de la participacin y su patrimonio neto sern deducibles si se prueba que responden a una depreciacin irreversible.

Diecinueve. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo93 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. La entidad adquirente deber incluir en la memoria anual la informacin que seguidamente se cita, salvo que la entidad transmitente haya ejercitado la facultad a que se refiere el artculo84.2 de esta Ley en cuyo caso nicamente se cumplimentar la indicada en el prrafod):

a) Ejercicio en el que la entidad transmitente adquiri los bienes transmitidos que sean susceptibles de amortizacin.

b) ltimo balance cerrado por la entidad transmitente.

c) Relacin de bienes adquiridos que se hayan incorporado a los libros de contabilidad por un valor diferente a aqul por el que figuraban en los de la entidad transmitente con anterioridad a la realizacin de la operacin, expresando ambos valores as como los fondos de amortizacin y correcciones valorativas por deterioro constituidas en los libros de contabilidad de las dos entidades.

d) Relacin de beneficios fiscales disfrutados por la entidad transmitente, respecto de los que la entidad deba asumir el cumplimiento de determinados requisitos de acuerdo con lo establecido en los apartados 1 y 2 del artculo90 de esta Ley.

A los efectos previstos en este apartado, la entidad transmitente estar obligada a comunicar dichos datos a la entidad adquirente.

Veinte. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo95 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. A los efectos de evitar la doble imposicin que pudiera producirse por aplicacin de las reglas de valoracin previstas en los artculos86, 87.2 y 94 de esta Ley se aplicarn las siguientes normas:

a) Los beneficios distribuidos con cargo a las rentas imputables a los bienes aportados darn derecho a la deduccin para evitar la doble imposicin interna de dividendos a que se refiere el artculo30.2 de esta Ley, cualquiera que sea el porcentaje de participacin del socio y su antigedad. Igual criterio se aplicar respecto de la deduccin para evitar la doble imposicin interna de plusvalas a que se refiere el artculo30.5 de esta Ley por las rentas generadas en la transmisin de la participacin.

b) Los beneficios distribuidos con cargo a las rentas imputables a los bienes aportados tendrn derecho a la exencin o a la deduccin para evitar la doble imposicin internacional de dividendos cualquiera que sea el grado de participacin del socio.

La prdida por deterioro de la participacin derivada de la distribucin de los beneficios a que se refiere el prrafo anterior no ser fiscalmente deducible, salvo que el importe de los citados beneficios hubiera tributado en Espaa a travs de la transmisin de la participacin.

Veintiuno. Se da nueva redaccin al ttulo del artculo106 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo106. Amortizacin de inversiones intangibles y gastos de investigacin. Compensacin de bases imponibles negativas.

Veintids. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo106 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. Los activos intangibles y gastos de naturaleza investigadora realizados en permisos y concesiones vigentes, caducados o extinguidos, se considerarn como activo intangible, desde el momento de su realizacin, y podrn amortizarse con una cuota anual mxima del 50 por ciento. Se incluirn en este concepto los trabajos previos geolgicos, geofsicos y ssmicos y las obras de acceso y preparacin de terrenos as como los sondeos de exploracin, evaluacin y desarrollo y las operaciones de reacondicionamiento de pozos y conservacin de yacimientos.

No existir perodo mximo de amortizacin de los activos intangibles y gastos de investigacin.

Veintitrs. Se da nueva redaccin al apartado 14 del artculo107 que quedar redactado de la siguiente manera:

14. A los efectos del presente artculose entender que el grupo de sociedades a que se refiere el artculo42 del Cdigo de Comercio incluye las entidades multigrupo y asociadas en los trminos de la legislacin mercantil.

Veinticuatro. Se da nueva redaccin al apartado 3 del artculo108 que quedar redactado de la siguiente manera:

3. Cuando la entidad forme parte de un grupo de sociedades en el sentido del artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas, el importe neto de la cifra de negocios se referir al conjunto de entidades pertenecientes a dicho grupo. Igualmente se aplicar este criterio cuando una persona fsica por s sola o conjuntamente con el cnyuge u otras personas fsicas unidas por vnculosde parentesco en lnea directa o colateral, consangunea o por afinidad, hasta el segundo grado inclusive, se encuentren con relacin a otras entidades de las que sean socios en alguna de las situaciones a que se refiere el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia de las entidades y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas.

Veinticinco. Se da nueva redaccin a los apartados 1, 3 y 7 del artculo109 que quedarn redactados de la siguiente manera:

1. Los elementos nuevos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias, puestos a disposicin del sujeto pasivo en el perodo impositivo en el que se cumplan las condiciones del artculoanterior, podrn ser amortizados libremente siempre que, durante los veinticuatro meses siguientes a la fecha del inicio del perodo impositivo en que los bienes adquiridos entren en funcionamiento, la plantilla media total de la empresa se incremente respecto de la plantilla media de los doce meses anteriores, y dicho incremento se mantenga durante un perodo adicional de otros veinticuatro meses.

La cuanta de la inversin que podr beneficiarse del rgimen de libertad de amortizacin ser la que resulte de multiplicar la cifra de 120.000 euros por el referido incremento calculado con dos decimales.

Para el clculode la plantilla media total de la empresa y de su incremento se tomarn las personas empleadas, en los trminos que disponga la legislacin laboral, teniendo en cuenta la jornada contratada en relacin a la jornada completa.

La libertad de amortizacin ser aplicable desde la entrada en funcionamiento de los elementos que puedan acogerse a ella.

3. Lo previsto en los dos apartados anteriores ser igualmente de aplicacin a los elementos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias construidos por la propia empresa.

7. Lo previsto en este artculotambin ser de aplicacin a los elementos nuevos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias objeto de un contrato de arrendamiento financiero, a condicin de que se ejercite la opcin de compra.

Veintisis. Se da nueva redaccin al ttulo del artculo111 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo111. Amortizacin de los elementos nuevos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias y del inmovilizado intangible.

Veintisiete. Se da nueva redaccin a los apartados 1, 3 y 5 del artculo111 que quedarn redactados de la siguiente manera:

1. Los elementos nuevos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias, as como los elementos del inmovilizado intangible, puestos a disposicin del sujeto pasivo en el perodo impositivo en el que se cumplan las condiciones del artculo108 de esta Ley, podrn amortizarse en funcin del coeficiente que resulte de multiplicar por 2 el coeficiente de amortizacin lineal mximo previsto en las tablas de amortizacin oficialmente aprobadas.

3. Lo previsto en los dos apartados anteriores ser igualmente de aplicacin a los elementos del inmovilizado material, intangible y de las inversiones inmobiliarias construidos o producidos por la propia empresa.

5. Los elementos del inmovilizado intangible a que se refieren los apartados 4 y 6 de los artculos11 y 12, respectivamente, de esta Ley, siempre que se cumplan los requisitos establecidos en ellos, adquiridos en el perodo impositivo en el que se cumplan las condiciones del artculo108 de esta Ley, podrn deducirse en un 150 por ciento del importe que resulte de aplicar dichos apartados.

Veintiocho. Se da nueva redaccin al artculo112 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo112. Prdidas por deterioro de los crditos por posibles insolvencias de deudores.

1. En el perodo impositivo en el que se cumplan las condiciones del artculo108 de esta Ley, ser deducible la prdida por deterioro de los crditos para la cobertura del riesgo derivado de las posibles insolvencias hasta el lmite del 1 por ciento sobre los deudores existentes a la conclusin del perodo impositivo.

2. Los deudores sobre los que se hubiere reconocido la prdida por deterioro de los crditos por insolvencias establecidas en el artculo12.2 de esta Ley y aquellos otros cuyas prdidas por deterioro no tengan el carcter de deducibles segn lo dispuesto en dicho artculo, no se incluirn entre los deudores referidos en el apartado anterior.

3. El saldo de la prdida por deterioro efectuada de acuerdo con lo previsto en el apartado 1 no podr exceder del lmite citado en dicho apartado.

4. Las prdidas por deterioro de los crditos para la cobertura del riesgo derivado de las posibles insolvencias de los deudores, efectuadas en los perodos impositivos en los que hayan dejado de cumplirse las condiciones del artculo108 de esta Ley, no sern deducibles hasta el importe del saldo de la prdida por deterioro a que se refiere el apartado 1.

Veintinueve. Se da nueva redaccin al apartado 1 del artculo113 que quedar redactado de la siguiente manera:

1. Los elementos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias afectos a explotaciones econmicas en los que se materialice la reinversin del importe obtenido en la transmisin onerosa de elementos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias, tambin afectos a explotaciones econmicas, realizada en el perodo impositivo en el que se cumplan las condiciones del artculo108 de esta Ley, podrn amortizarse en funcin del coeficiente que resulte de multiplicar por 3 el coeficiente de amortizacin lineal mximo previsto en las tablas de amortizacin oficialmente aprobadas. La reinversin deber realizarse dentro del plazo al que se refiere el apartado 6 del artculo42 de esta Ley.

Treinta. Se da nueva redaccin al apartado 10 del artculo115 que quedar redactado de la siguiente manera:

10. Los elementos nuevos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias que sean objeto de un contrato de arrendamiento financiero podrn disfrutar del incentivo fiscal previsto en el apartado 2 de la disposicin final tercera, en los trminos que se prevean en la correspondiente Ley de Presupuestos Generales del Estado.

Treinta y uno. Se da nueva redaccin al artculo123 que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo123. Rgimen de las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn.

1. La base imponible correspondiente a las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn se reducir en el importe de los beneficios del ejercicio que se apliquen a:

a) Inversiones para la conservacin, mejora, proteccin, acceso y servicios destinados al uso social al que el monte est destinado.

b) Gastos de conservacin y mantenimiento del monte.

c) Financiacin de obras de infraestructura y servicios pblicos, de inters social.

La aplicacin del beneficio a las indicadas finalidades se deber efectuar en el propio perodo impositivo o en los cuatro siguientes. En caso de no realizarse las inversiones o gastos dentro del plazo sealado, la parte de la cuota ntegra correspondiente a los beneficios no aplicados efectivamente a las inversiones y gastos descritos, junto con los intereses de demora, se ingresar conjuntamente con la cuota correspondiente al perodo impositivo en que venci dicho plazo.

La Administracin tributaria, en la comprobacin del destino de los gastos e inversiones indicadas, podr solicitar los informes que precise de las Administraciones autonmicas y locales competentes.

2. Los beneficios podrn aplicarse en un plazo superior al establecido en el apartado anterior, siempre que en dicho plazo se formule un plan especial de inversiones y gastos por el sujeto pasivo y sea aceptado por la Administracin tributaria en los trminos que se establezcan reglamentariamente.

3. Las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn tributarn al tipo impositivo previsto en el apartado 2 del artculo28 de esta Ley.

4. Las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn no estarn obligadas a presentar declaracin por este impuesto en aquellos perodos impositivos en que no obtengan ingresos sometidos a este, ni incurran en gasto alguno, ni realicen las inversiones y gastos a que se refiere el apartado 1.

5. Los partcipes o miembros de las comunidades titulares de montes vecinales en mano comn integrarn en la base del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas las cantidades que les sean efectivamente distribuidas por la comunidad. Dichos ingresos tendrn el tratamiento previsto para las participaciones en beneficios de cualquier tipo de entidad, a que se refiere el prrafo a) del apartado 1 del artculo25 de la Ley 35/2006, del Impuesto sobre la Renta de las Personas Fsicas y de modificacin parcial de las Leyes de los impuestos sobre Sociedades, sobre la Renta de no Residentes y sobre el Patrimonio.

Treinta y dos. Se da nueva redaccin al apartado 3 del artculo133 que quedar redactado de la siguiente manera:

3. Las entidades dominantes de los grupos de sociedades del artculo42 del Cdigo de Comercio estarn obligadas, a requerimiento de la Inspeccin de los Tributos formulada en el curso del procedimiento de comprobacin, a facilitar la cuenta de prdidas y ganancias, el balance, el estado que refleje los cambios en el patrimonio neto del ejercicio y el estado de flujos de efectivo de las entidades pertenecientes al grupo que no sean residentes en territorio espaol. Tambin debern facilitar los justificantes y dems antecedentes relativos a dicha documentacin contable cuando pudieran tener transcendencia en relacin con este impuesto.

Treinta y tres. Se da nueva redaccin al apartado 1 de la disposicin transitoria sptima que quedar redactado de la siguiente manera:

1. Lo previsto en el apartado 4 del artculo11 y en los apartados 6 y 7 del artculo12 de esta Ley, ser aplicable respecto del valor de adquisicin de los elementos de inmovilizado intangible adquiridos con anterioridad a la entrada en vigor de la Ley43/1995, de 27 de diciembre, que no hubieran sido deducidos a los efectos de la determinacin de la base imponible, aun cuando estuvieran contablemente amortizados.

Treinta y cuatro. Se da nueva redaccin al apartado 1 de la disposicin final tercera que quedar redactado de la siguiente manera:

1. La Ley de Presupuestos Generales del Estado podr:

a) Modificar los tipos de gravamen.

b) Modificar los lmites cuantitativos y porcentajes fijos.

c) Modificar las exenciones.

d) Introducir y modificar las normas precisas para cumplir las obligaciones derivadas del Tratado de la Unin Europea y del derecho que de este se derive.

e) Modificar los aspectos procedimentales y de gestin del tributo.

f) Modificar los plazos de presentacin de declaraciones.

g) Establecer los coeficientes para aplicar lo previsto en el artculo15.9 de esta Ley.

2. Con efectos para los perodos impositivos que se hayan iniciado a partir de 1 de enero de 2007, se da nueva redaccin al artculo42 del Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo, que quedar redactado de la siguiente manera:

Artculo42. Deduccin por reinversin de beneficios extraordinarios.

1. Deduccin en la cuota ntegra.

Se deducir de la cuota ntegra el 12 por ciento de las rentas positivas obtenidas en la transmisin onerosa de los elementos patrimoniales establecidos en el apartado siguiente integradas en la base imponible sometida al tipo general de gravamen o a la escala prevista en el artculo114 de esta Ley, a condicin de reinversin, en los trminos y requisitos de este artculo.

Esta deduccin ser del 7 por ciento, del 2 por ciento o del 17 por ciento cuando la base imponible tribute a los tipos del 25 por ciento, del 20 por ciento o del 35 por ciento, respectivamente.

Se entender que se cumple la condicin de reinversin si el importe obtenido en la transmisin onerosa se reinvierte en los elementos patrimoniales a que se refiere el apartado 3 de este artculoy la renta procede de los elementos patrimoniales enumerados en el apartado 2 de este artculo.

No se aplicar a esta deduccin el lmite a que se refiere el ltimo prrafo del apartado 1 del artculo44 de esta Ley. A efectos del clculode dicho lmite no se computar esta deduccin.

2. Elementos patrimoniales transmitidos.

Los elementos patrimoniales transmitidos, susceptibles de generar rentas que constituyan la base de la deduccin prevista en este artculo, son los siguientes:

a) Los que hayan pertenecido al inmovilizado material, intangible o inversiones inmobiliarias afectos a actividades econmicas que hubiesen estado en funcionamiento al menos un ao dentro de los tres aos anteriores a la transmisin.

b) Valores representativos de la participacin en el capital o en fondos propios de toda clase de entidades que otorguen una participacin no inferior al 5 por ciento sobre su capital y que se hubieran posedo, al menos, con un ao de antelacin a la fecha de transmisin, siempre que no se trate de operaciones de disolucin o liquidacin de esas entidades. El cmputo de la participacin transmitida se referir al perodo impositivo.

A efectos de calcular el tiempo de posesin, se entender que los valores transmitidos han sido los ms antiguos.

Cuando los valores transmitidos correspondan a entidades que tengan elementos patrimoniales no afectos a actividades econmicas, segn balance del ltimo ejercicio cerrado, en un porcentaje superior al 15 por ciento del activo, no se aplicar la deduccin sobre la parte de renta obtenida en la transmisin que corresponda en proporcin al porcentaje que se haya obtenido. Este porcentaje se calcular sobre el balance consolidado si los valores transmitidos representan una participacin en el capital de una entidad dominante de un grupo segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas, en el que se incluirn las entidades multigrupo y asociadas en los trminos de la legislacin mercantil. No obstante, el sujeto pasivo podr determinar dicho porcentaje segn los valores de mercado de los elementos que integran el balance.

Se considerarn elementos no afectos las participaciones, directas o indirectas, en las entidades a que se refiere al apartado 4 de este artculoy los elementos patrimoniales que constituyen el activo de las mismas, caso de que formen parte del grupo a que se refiere el prrafo anterior. Se computarn como elementos afectos aquellos que cumplan las condiciones establecidas en los nmeros 1. y 2. del prrafo a) del artculo4.Ocho.Dos de la Ley 19/1991, de 6 de junio, del Impuesto sobre el Patrimonio.

3. Elementos patrimoniales objeto de la reinversin.

Los elementos patrimoniales en los que debe reinvertirse el importe obtenido en la transmisin que genera la renta objeto de la deduccin, son los siguientes:

a) Los pertenecientes al inmovilizado material, intangible o inversiones inmobiliarias afectos a actividades econmicas cuya entrada en funcionamiento se realice dentro del plazo de reinversin.

b) Los valores representativos de la participacin en el capital o en fondos propios de toda clase de entidades que otorguen una participacin no inferior al 5 por ciento sobre el capital social de aqullos. El cmputo de la participacin adquirida se referir al plazo establecido para efectuar la reinversin. Estos valores no podrn generar otro incentivo fiscal a nivel de base imponible o cuota ntegra. A estos efectos no se considerar un incentivo fiscal las correcciones de valor, las exenciones a que se refiere el artculo21 de esta Ley, ni las deducciones para evitar la doble imposicin.

La deduccin por la adquisicin de valores representativos de la participacin en fondos propios de entidades no residentes en territorio espaol, es incompatible con la deduccin establecida en el artculo12.5 de esta Ley.

Cuando los valores en que se materialice la reinversin correspondan a entidades que tengan elementos patrimoniales no afectos a actividades econmicas, segn balance del ltimo ejercicio cerrado, en un porcentaje superior al 15 por ciento del activo, no se entender realizada la reinversin en el importe que resulte de aplicar al precio de adquisicin de esos valores, el porcentaje que se haya obtenido. Este porcentaje se calcular sobre el balance consolidado si los valores adquiridos representan una participacin en el capital de una entidad dominante de un grupo segn los criterios establecidos en el artculo42 del Cdigo de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligacin de formular cuentas anuales consolidadas, en el que se incluirn las entidades multigrupo y asociadas en los trminos de la legislacin mercantil. No obstante, el sujeto pasivo podr determinar dicho porcentaje segn los valores de mercado de los elementos que integran el balance.

Se considerarn elementos no afectos las participaciones, directas o indirectas, en las entidades a que se refiere al apartado 4 de este artculoy los elementos patrimoniales que constituyen el activo de las mismas, caso de que formen parte del grupo a que se refiere el prrafo anterior. Se computarn como elementos afectos aquellos que cumplan las condiciones establecidas en los nmeros 1. y 2. del prrafo a) del artculo4.Ocho.Dos de la Ley 19/1991, de 6 de junio, del Impuesto sobre el Patrimonio.

4. No se entendern comprendidos en el prrafo b) de los apartados 2 y 3 de este artculolos valores siguientes:

a) Que no otorguen una participacin en el capital social o fondos propios.

b) Sean representativos de la participacin en el capital social o en los fondos propios de entidades no residentes en territorio espaol cuyas rentas no puedan acogerse a la exencin establecida en el artculo21 de esta Ley.

c) Sean representativos de instituciones de inversin colectiva de carcter financiero.

d) Sean representativos de entidades que tengan como actividad principal la gestin de un patrimonio mobiliario o inmobiliario en los trminos previstos en el artculo4.Ocho.Dos de la Ley 19/1991, de 6 de junio, del Impuesto sobre el Patrimonio.

5. No se entender realizada la reinversin cuando la adquisicin se realice mediante operaciones realizadas entre entidades de un mismo grupo en el sentido del artculo16 de esta Ley acogidas al rgimen especial establecido en el captulo VIII del ttulo VII de esta Ley. Tampoco se entender realizada la reinversin cuando la adquisicin se realice a otra entidad del mismo grupo en el sentido del artculo16 de esta Ley, excepto que se trate de elementos nuevos del inmovilizado material o de las inversiones inmobiliarias.

6. Plazo para efectuar la reinversin.

a) La reinversin deber realizarse dentro del plazo comprendido entre el ao anterior a la fecha de la puesta a disposicin del elemento patrimonial transmitido y los tres aos posteriores, o, excepcionalmente, de acuerdo con un plan especial de reinversin aprobado por la Administracin tributaria a propuesta del sujeto pasivo. Cuando se hayan realizado dos o ms transmisiones en el perodo impositivo de valores representativos de la participacin en el capital o en los fondos propios de toda clase de entidades, dicho plazo se computar desde la finalizacin del perodo impositivo.

La reinversin se entender efectuada en la fecha en que se produzca la puesta a disposicin de los elementos patrimoniales en que se materialice.

b) Tratndose de elementos patrimoniales que sean objeto de los contratos de arrendamiento financiero a los que se refiere el apartado 1 de la disposicin adicional sptima de la Ley 26/1988, de29 de julio, sobre disciplina e intervencin de las entidades de crdito, se considerar realizada la reinversin en la fecha en que se produzca la puesta a disposicin del elemento patrimonial objeto del contrato, por un importe igual a su valor de contado. Los efectos de la reinversin estarn condicionados, con carcter resolutorio, al ejercicio de la opcin de compra.

c) La deduccin se practicar en la cuota ntegra correspondiente al perodo impositivo en que se efecte la reinversin. Cuando la reinversin se haya realizado antes de la transmisin, la deduccin se practicar en la cuota ntegra correspondiente al perodo impositivo en el que se efecte dicha transmisin.

7. Base de la deduccin.

La base de la deduccin est constituida por el importe de la renta obtenida en la transmisin de los elementos patrimoniales a que se refiere el apartado2 de este artculo, que se haya integrado en la base imponible, con las limitaciones establecidas en dicho apartado. A los solos efectos del clculode esta base de deduccin, el valor de transmisin no podr superar el valor de mercado.

No formarn parte de la renta obtenida en la transmisin el importe de las prdidas por deterioro relativas a los elementos patrimoniales o valores, en cuanto las prdidas hubieran sido fiscalmente deducibles, ni las cantidades aplicadas a la libertad de amortizacin, o a la recuperacin del coste del bien fiscalmente deducible segn lo previsto en el artculo115 de esta Ley, que deban integrarse en la base imponible con ocasin de la transmisin de los elementos patrimoniales que se acogieron a dichos regmenes.

No se incluir en la base de la deduccin la parte de la renta obtenida en la transmisin que haya generado el derecho a practicar la deduccin por doble imposicin.

La inclusin en la base de deduccin del importe de la renta obtenida en la transmisin de los elementos patrimoniales cuya adquisicin o utilizacin posterior genere gastos deducibles, cualquiera que sea el ejercicio en que stos se devenguen, ser incompatible con la deduccin de dichos gastos. El sujeto pasivo podr optar entre acogerse a la deduccin por reinversin y la deduccin de los mencionados gastos. En tal caso, la prdida del derecho de esta deduccin se regularizar en la forma establecida en el artculo137.3 de esta Ley.

Tratndose de elementos patrimoniales a que hace referencia el prrafo a) del apartado 2 de este artculola renta obtenida se corregir, en su caso, en el importe de la depreciacin monetaria de acuerdo con lo previsto en el apartado 9 del artculo15 de esta Ley.

La reinversin de una cantidad inferior al importe obtenido en la transmisin dar derecho a la deduccin establecida en este artculo, siendo la base de la deduccin la parte de la renta que proporcionalmente corresponda a la cantidad reinvertida.

8. Mantenimiento de la inversin.

a) Los elementos patrimoniales objeto de la reinversin debern permanecer en funcionamiento en el patrimonio del sujeto pasivo, salvo prdida justificada, hasta que se cumpla el plazo de cinco aos, o de tres aos si se trata de bienes muebles, excepto si su vida til conforme al mtodo de amortizacin de los admitidos en el artculo11 de esta Ley, que se aplique, fuere inferior.

b) La transmisin de los elementos patrimoniales objeto de la reinversin antes de la finalizacin del plazo mencionado en el prrafo a) anterior determinar la prdida de la deduccin, excepto si el importe obtenido o el valor neto contable, si fuera menor, es objeto de reinversin en los trminos establecidos en este artculo. En tal caso, la prdida del derecho de esta deduccin se regularizar en la forma establecida en el artculo137.3 de esta Ley.

9. Planes especiales de reinversin.

Cuando se pruebe que, por sus caractersticas tcnicas, la inversin o su entrada en funcionamiento deba efectuarse necesariamente en un plazo superior al previsto en el apartado 6 de este artculo, los sujetos pasivos podrn presentar planes especiales de reinversin. Reglamentariamente se establecer el procedimiento para la presentacin y aprobacin de los planes especiales de reinversin.

10. Requisitos formales.

Los sujetos pasivos harn constar en la memoria de las cuentas anuales el importe de la renta acogida a la deduccin prevista en este artculoy la fecha de la reinversin. Dicha mencin deber realizarse mientras no se cumpla el plazo de mantenimiento a que se refiere el apartado 8 de este artculo.

11. Los porcentajes de deduccin del 12 y 17 por ciento establecidos en el apartado 1 de este artculosern, respectivamente, del 14,5 y 19,5 por ciento, cualquiera que sea el perodo impositivo en el que se practique la deduccin, para las rentas integradas en la base imponible de los perodos impositivos iniciados dentro del ao 2007.

12. Tratndose de rentas integradas en la base imponible de perodos impositivos iniciados antes de 1 de enero de 2007, la deduccin por reinversin se regular por lo establecido en el artculo42 segn redaccin vigente a 31 de diciembre de 2006, cualquiera que sea el perodo en el que se practique la deduccin.

3. Con efectos para los perodos impositivos que se hayan iniciado a partir de 1 de enero de 2007, se da nueva redaccin a la disposicin transitoria vigsimo quinta del Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo, que quedar redactada de la siguiente manera:

Disposicin transitoria vigsimo quinta. Deduccin por reinversin de beneficios extraordinarios.

Lo dispuesto en el segundo prrafo del apartado3 del artculo42 de esta Ley no ser de aplicacin a las reinversiones realizadas en los perodos impositivos iniciados dentro de 2007, cualquiera que sea el perodo impositivo en el que se practique la correccin de valor.

Disposicin adicional novena. Declaracin previa de compatibilidad con el Tratado Constitutivo de la Comunidad Europea.

La aplicacin efectiva de lo dispuesto en el artculo23 del Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo, segn la redaccin dada por esta Ley, quedar condicionada a su compatibilidad con el ordenamiento comunitario.

Disposicin adicional dcima. Modificacin del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, aprobado por el Real Decreto Legislativo2/2004, de 5 de marzo.

Se modifica el Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, aprobado por el Real Decreto Legislativo 2/2004, de 5 de marzo, en los siguientes trminos:

Uno. Se modifica el apartado 2 del artculo61 del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, que queda redactado en los siguientes trminos:

2. La realizacin del hecho imponible que corresponda de entre los definidos en el apartado anterior por el orden en l establecido determinar la no sujecin del inmueble urbano o rstico a las restantes modalidades en el mismo previstas. En los inmuebles de caractersticas especiales se aplicar esta misma prelacin, salvo cuando los derechos de concesin que puedan recaer sobre el inmueble no agoten su extensin superficial, supuesto en el que tambin se realizar el hecho imponible por el derecho de propiedad sobre la parte del inmueble no afectada por una concesin.

Dos. Se modifica el artculo63 del Texto Refundido de la Ley reguladora de las Haciendas Locales, que queda redactado en los siguientes trminos:

1. Son sujetos pasivos, a ttulo de contribuyentes, las personas naturales y jurdicas y las entidades a que se refiere el artculo35.4 de la Ley58/2003, de 17 de diciembre, General Tributaria, que ostenten la titularidad del derecho que, en cada caso, sea constitutivo del hecho imponible de este impuesto.

En el caso de bienes inmuebles de caractersticas especiales, cuando la condicin de contribuyente recaiga en uno o en varios concesionarios, cada uno de ellos lo ser por su cuota, que se determinar en razn a la parte del valor catastral que corresponda a la superficie concedida y a la construccin directamente vinculada a cada concesin. Sin perjuicio del deber de los concesionarios de formalizar las declaraciones a que se refiere el artculo76 de esta Ley, el ente u organismo pblico al que se halle afectado o adscrito el inmueble o aquel a cuyo cargo se encuentre su administracin y gestin, estar obligado a suministrar anualmente al Ministerio de Economa y Hacienda la informacin relativa a dichas concesiones en los trminos y dems condiciones que se determinen por orden.

Para esa misma clase de inmuebles, cuando el propietario tenga la condicin de contribuyente en razn de la superficie no afectada por las concesiones, actuar como sustituto del mismo el ente u organismo pblico al que se refiere el prrafo anterior, el cual no podr repercutir en el contribuyente el importe de la deuda tributaria satisfecha.

2. Lo dispuesto en el apartado anterior ser de aplicacin sin perjuicio de la facultad del sujeto pasivo de repercutir la carga tributaria soportada conforme a las normas de derecho comn.

Las Administraciones Pblicas y los entes u organismos a que se refiere el apartado anterior repercutirn la parte de la cuota lquida del impuesto que corresponda en quienes, no reuniendo la condicin de sujetos pasivos, hagan uso mediante contraprestacin de sus bienes demaniales o patrimoniales, los cuales estarn obligados a soportar la repercusin. A tal efecto la cuota repercutible se determinar en razn a la parte del valor catastral que corresponda a la superficie utilizada y a la construccin directamente vinculada a cada arrendatario o cesionario del derecho de uso.

Disposicin transitoria.

A efectos de la elaboracin de las cuentas anuales que correspondan al primer ejercicio que se inicie a partir de 1 de enero de 2008, las empresas elaborarn un balance de apertura al comienzo de dicho ejercicio. Dicho balance se elaborar de acuerdo con las normas establecidas en la presente Ley y sus disposiciones de desarrollo, sin perjuicio de las excepciones previstas reglamentariamente.

Disposicin derogatoria.

1. A la entrada en vigor de la presente Ley quedan derogadas las siguientes disposiciones:

a) Los artculos177 a 198, ambos inclusive, del Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas, aprobado por Real Decreto Legislativo 1564/1989, de 22 de diciembre. Quedan por consiguiente sin contenido las secciones segunda, tercera, cuarta y quinta del captulo VII de ese texto legal.

b) El artculo141 y las disposiciones adicionales duodcima y decimocuarta de la Ley 2/1995, de 23 de marzo, de Sociedades de Responsabilidad Limitada.

c) El Real Decreto 296/2004, de 20 de febrero, por el que se aprueba el rgimen simplificado de la contabilidad, salvo su Disposicin adicional cuarta y su Disposicin final segunda.

2. Asimismo quedan derogadas cuantas normas se opongan o sean incompatibles con lo dispuesto en esta Ley.

Disposicin final primera. Habilitacin para el desarrollo de la Ley.

1. Se autoriza al Gobierno para que, mediante Real Decreto, apruebe:

a) El Plan General de Contabilidad, as como sus modificaciones y normas complementarias; en concreto, las normas para la formulacin de las cuentas anuales consolidadas, al objeto de desarrollar los aspectos contenidos en la presente Ley. Todo ello, de conformidad con lo dispuesto en las Directivas Comunitarias y teniendo en consideracin las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea. Las normas reglamentarias podrn adaptar el contenido de los documentos integrantes de las cuentas anuales, a fin de conseguir la necesaria armona con los que presenten los grupos de sociedades que apliquen las normas internacionales de informacin financiera adoptadas por los Reglamentos de la Unin Europea.

En particular, el Gobierno aprobar de forma simultnea al Plan General de Contabilidad y como norma complementaria de ste, el Plan General de Contabilidad de Pequeas y Medianas Empresas, que recoger los contenidos del mismo relacionados con las operaciones realizadas, con carcter general, por estas empresas, y que podr simplificar criterios de registro, valoracin e informacin a incluir en la memoria, en los trminos que reglamentariamente se determinen. Asimismo y atendiendo a la singularidad de las empresas de muy reducida dimensin, el desarrollo reglamentario introducir otros criterios de registro y valoracin simplificados; en particular, en el gasto por el Impuesto sobre Sociedades y en las operaciones de arrendamiento financiero y otras de naturaleza similar.

b) La modificacin de los lmites monetarios establecidos para la presentacin de balance, estado de cambios en el patrimonio neto y cuenta de prdidas y ganancias abreviados conforme al Texto Refundido de la Ley de Sociedades Annimas, al amparo de los criterios fijados por las Directivas comunitarias.

c) La dispensa de la obligacin de consolidar respecto de aquellas sociedades, en las que no obstante estar obligadas a efectuar la consolidacin pueda concurrir alguna causa de excepcin prevista en las Directivas Comunitarias.

2. Se autoriza al Ministro de Economa y Hacienda para que, a propuesta del Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas, y mediante Orden ministerial apruebe las adaptaciones sectoriales del Plan General de Contabilidad.

3. Se autoriza al Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas para que apruebe normas de obligado cumplimiento en desarrollo del Plan General de Contabilidad y sus normas complementarias, en particular, en relacin con los criterios de reconocimiento y reglas de valoracin y elaboracin de las cuentas anuales.

Las normas dictadas por el Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas, debern ajustarse al procedimiento de elaboracin regulado en el artculo24.1 de la Ley50/1997, de 27 de noviembre, del Gobierno.

Disposicin final segunda. Entrada en vigor.

La presente Ley entrar en vigor el da 1 de enero de2008 y se aplicar respecto de los ejercicios que se inicien a partir de dicha fecha. No obstante, la disposicin adicional segunda entrar en vigor el da siguiente al de su publicacin en el Boletn Oficial del Estado.

Por tanto,

Mando a todos los espaoles, particulares y autoridades, que guarden y hagan guardar esta ley.

Madrid, 4 de julio de 2007.

JUAN CARLOS R.

El Presidente del Gobierno,

JOS LUIS RODRGUEZ ZAPATERO

Análisis

  • Rango: Ley
  • Fecha de disposición: 04/07/2007
  • Fecha de publicación: 05/07/2007
  • Entrada en vigor, con la salvedad indicada, el 1 de enero de 2008.
  • Efectos de la derogacin desde el 1 de enero de 2008 y de las modificaciones.
Referencias posteriores

Criterio de ordenación:

  • SE DEROGA la disposicin adicional 5, por Real Decreto Legislativo 1/2011, de 1 de julio (Ref. BOE-A-2011-11345).
  • CORRECCIN de errores en BOE nm. 281, de 23 de noviembre de 2007 (Ref. BOE-A-2007-20082).
  • SE DICTA DE CONFORMIDAD:
    • con la disposicin final 1, aprobando el Plan General de Contabilidad de las PYMES: Real Decreto 1515/2007, de 16 de noviembre (Ref. BOE-A-2007-19966).
    • con la disposicion final 1, aprobando el Plan General de Contabilidad: Real Decreto 1514/2007, de 16 de noviembre (Ref. BOE-A-2007-19884).
  • SE MODIFICA las disposiciones adicional 5 y final 2, por Ley 34/2007, de 15 de noviembre (Ref. BOE-A-2007-19744).
Referencias anteriores
  • DEROGA:
    • Apartado 4 del art. 67 y MODIFICA los arts. 61, 63, 67 y 68 de la Ley de Haciendas Locales, texto refundido aprobado por Real Decreto Legislativo 2/2004, de 5 de marzo (Ref. BOE-A-2004-4214).
    • Salvo las disposiciones adicional 4 y final 2 el Real Decreto 296/2004, de 20 de febrero (Ref. BOE-A-2004-3634).
    • art. 141, las disposiciones adicionales 12 y 14 y MODIFICA los arts. 40 bis, 79, 82, 104 y 142 de la Ley 2/1995, de 23 de marzo (Ref. BOE-A-1995-7240).
    • arts. 177 a 198 y MODIFICA los arts. 75, 79, 81, 84, 163, 164, 167, 204, 213, 260, 262, las secciones 1, 6, 7 del captulo VII de la Ley de Sociedades Annimas, texto refundido aprobado por Real Decreto Legislativo 1564/1989, de 22 de diciembre (Ref. BOE-A-1989-30361).
  • MODIFICA:
    • Determinados preceptos y AADE un art. 23 de Ley del Impuesto sobre Sociedades, texto refundido aprobado por Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 de marzo (Ref. BOE-A-2004-4456).
    • art. 8.3 y AMPLIA el plazo previsto en la disposicin transitoria 1.2 de la Ley del Catastro inmobiliario, texto refundido aprobado por Real Decreto Legislativo 1/2004, de 5 de marzo (Ref. BOE-A-2004-4163).
    • arts. 45, 48, 51, 75 y 85 de la Ley 27/1999, de 16 de julio (Ref. BOE-A-1999-15681).
    • art. 20.d) del Real Decreto Legislativo 7/1996, de 7 de junio (Ref. BOE-A-1996-13002).
    • art. 8.4 de la Ley 19/1988, de 12 de julio (Ref. BOE-A-1988-17704).
    • Secciones 2 y 3 del ttulo III del libro I del Cdigo de Comercio publicado por Real Decreto de 22 de agosto de 1885 (Gazeta) (Ref. BOE-A-1885-6627).
Materias
  • Asociaciones y uniones de empresas
  • Auditoria de Cuentas
  • Bienes comunales
  • Bienes inmuebles
  • Catastro Inmobiliario
  • Cdigo de Comercio
  • Contabilidad
  • Cooperativas
  • Estados financieros
  • Haciendas Locales
  • Impuesto sobre el Patrimonio
  • Impuesto sobre Sociedades
  • Informacin
  • Instituto de Contabilidad y Auditoria de Cuentas
  • Normalizacin
  • Sociedades
  • Sociedades Annimas
  • Sociedades de Responsabilidad Limitada
  • Unin Europea

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