Sociedad gestora de instituciones de inversión
colectiva
Se comunica a los señores partícipes del Fondo
de Inversión Mobiliaria Marrod Inversiones que se
va a proceder a la transformación del mismo, al
objeto, entre otros, de cambiar su denominación
por la de BK Monetario Dinámico, Fondo de
Inversión Mobiliaria de Fondos, y su política de inversión,
ya que el nuevo fondo se configura como un fondo
de fondos que invertirá el 100 por ciento de su
cartera, sea directamente o de forma indirecta a
través de sus inversiones en otras Instituciones de
Inversión Colectiva, en activos de renta fija a corto
BOLETÍN OFICIAL DEL ESTADO
plazo. La vocación inversora del Fondo será la de
Renta Fija Corto Plazo. El objetivo del nuevo fondo
es alcanzar la rentabilidad anual en términos netos
del Euribor a 1 mes más 50 pb, con un nivel de
volatilidad anual inferior al 1 por ciento. No
obstante, no existe intención de replicar ningún índice
determinado.
BK Monetario Dinámico es un fondo de fondos
que invierte en Instituciones de Inversión Colectiva
de gestión alternativa, entendida ésta como aquélla
que trata de obtener rentabilidades en mercados
tanto alcistas como bajistas, proporcionando al
inversor protección ante las bajadas del mercado,
a cambio de no participar necesariamente de las
subidas. No obstante, la inversión en fondos de
liquidez diaria, unido a que la volatilidad del nuevo fondo
será siempre inferior al 1 por ciento, lo diferencian
del resto de productos de gestión alternativa.
El fondo invertirá el 100 por ciento de su cartera,
sea directamente o de forma indirecta a través de
otras Instituciones de Inversión Colectiva, en activos
de renta fija a corto plazo.
El fondo invertirá entre un 90 por ciento y un
100 por ciento de su cartera en acciones o
participaciones de Instituciones de Inversión Colectiva
nacionales y extranjeras que inviertan
fundamentalmente en activos monetarios de la Zona Euro.
La restante proporción de la cartera no invertida
en Instituciones de Inversión Colectiva, se invertirá
en Deuda Pública a corto plazo de la Zona Euro.
La duración media de la cartera de renta fija
será inferior a 2 años.
No existe predeterminación en cuanto a la
calificación crediticia de los emisores de los valores
de renta fija.
Las inversiones se centrarán en mercados de la
Zona Euro, si bien no se descarta la inversión de
un máximo de un 10 por ciento en mercados no
euro, entre los que es posible que se incluyan
mercados emergentes.
La inversión en activos denominados en moneda
no Euro no superará directa o indirectamente, el
10 por ciento del patrimonio del fondo. En cualquier
caso, se realizará cobertura de divisas con el objeto
de que no se asuma más de un 5 por ciento de
riesgo por esta parte.
El fondo invertirá principalmente en Instituciones
de Inversión Colectiva gestionadas por Sociedades
Gestoras que no pertenezcan al mismo grupo que
Gesbankinter, si bien no se descarta la posibilidad
de invertir en Instituciones de Inversión Colectiva
que pertenezcan al mismo grupo que Gesbankinter.
En un primer momento está previsto invertir en
torno a 5 Instituciones de Inversión Colectiva
aunque no se descarta la posibilidad de ampliar el
número. En cualquier caso, el porcentaje de concentración
en una misma Institución de Inversión Colectiva
no excederá del 30 por ciento.
Si bien el fondo no realizará de forma directa
operaciones con instrumentos financieros derivados
tanto negociados en mercados organizados como
negociados en mercados no organizados, sí las
realizará de forma indirecta, a través de las Instituciones
de Inversión Colectiva en las que invierta, con la
finalidad de cobertura y como inversión.
Las nuevas comisiones aplicables serán:
Gestión: 0,70 por ciento. Depósito: 0,10 por
ciento. Suscripción: 0 por ciento. Reembolso: 0 por
ciento. El porcentaje anual máximo que directa o
indirectamente puede soportar este fondo de fondos
en concepto de comisión de gestión y gastos
asimilables es del 2,25 por ciento sobre el patrimonio.
El porcentaje anual máximo sobre patrimonio
que directa o indirectamente puede soportar este
fondo de fondos en concepto de comisión de
depositario y gastos asimilables es del 0,20 por ciento
sobre el patrimonio.
El importe de la primera suscripción será de 600
euros.
Tal y como establece la normativa vigente, dado
el cambio en la política de inversión, el incremento
de las comisiones aplicables y el cambio de nombre
que tendrá Marrod Inversiones, Fondo de Inversión
Mobiliaria -que pasará a denominarse BK
Monetario Dinámico, Fondo de Inversión Mobiliaria de
Fondos-, el partícipe puede optar por ejercer el
derecho de separación con reembolso de sus
participaciones, en el plazo de un mes desde la
publicación en el Boletín Oficial del Estado o desde
la fecha de remisión de la comunicación, si ésta
fuera posterior. El reembolso de sus participaciones
se realizará al valor liquidativo que alcancen las
mismas el día de la inscripción del Folleto
Informativo en los Registros de la Comisión Nacional
del Mercado de Valores. A este reembolso no se
le aplicarán comisiones, descuentos ni ningún otro
gasto salvo las repercusiones fiscales que resulten
en cada caso.
Madrid, 4 de julio de 2003.-Mónica
López-Monís Gallego.-34.219.
Agencia Estatal Boletín Oficial del Estado
Avda. de Manoteras, 54 - 28050 Madrid